آیا بین قیمت بیت کوین و آلت کوین ها همبستگی وجود دارد؟
قیمت بیت کوین در 13 فوریه 2020 بیشترین رشد را داشت و از سطح 10497 دلار عبور کرد. قیمت این ارز از ابتدای سال میلادی تا کنون 42 درصد افزایش یافته است. این افزایش قیمت باعث شد تا تحلیلگران بازار ارز رمزنگاری بگویند که یک روند صعودی جدید در مراحل اولیه خود است و برخی هم پیش بینی می کنند که قیمت آن تا تابستان به سطح 27000 دلار خواهد رسید. سایر تحلیلگران معتقدند تا قبل از شروع سال 2021 قیمت آن به سطح 100000 دلار افزایش خواهد یافت.
در کنار افزایش قیمت بیت کوین، آلت کوین ها هم افزایش قیمت داشتند. در هفته گذشته، ارز نم و تزوس افزایش قیمت چشمگیری داشتند و این ایده مطرح شد که ممکن است در دوره های روند صعودی قیمت، بین بیت کوین و آلت کوین ها همبستگی وجود داشته باشد.
در ادامه بررسی خواهیم کرد که ” آیا این همبستگی در روند های نزولی و صعودی بازار وجود دارند”.
همبستگی آلت کوین ها با دوره های روند صعودی قیمت بیت کوین
بیت کوین از اول آوریل تا ژوئن 2019 یک روند صعودی قوی را پشت سر گذاشت. در این بازه زمانی قیمت آن بیش از 200 درصد رشد کرد و در 26 ژوئن به سطح 13800 دلار رسید. با ترسیم نمودار همبستگی های بین بیت کوین و 30 آلت کوین برتر حال حاضر بازار، می توان فهمید که 58 درصد از ارز های رمزنگاری شده همبستگی بالایی (بیش از 60 درصد) با بیت کوین در این دوره ها از خود نشان می دهند.
همبستگی 0 درصد یعنی این که ارزها به هیچ وجه همبستگی ندارند و همبستگی 100 درصد یعنی ارزها همبستگی کامل و مثبت دارند. علاوه بر این، همبستگی منفی 100 درصد به این معنی است که ارزها همبستگی معکوس با یکدیگر دارند.
برجسته ترین ارزهایی که همبستگی بین 74 تا 82 درصد با بیت کوین داشتند عبارتند از: اتریوم، دش، بیت کوین کش، مونرو و اییاس. از طرفی، هِدج تِرِید با 13.3 درصد و یو اس دی کوین با 4.3%- کمترین همبستگی را در بین همه ارزها دارند. ارزهایی مانند چین لینک، کازموس، کریپتو دات کام چین و هوبی توکن نیز در این مدت همبستگی کمی (بین 20 تا 30 درصد) با بیت کوین داشتند.
همبستگی بین بیت کوین و آلت کوین ها از آوریل تا ژوئن 2019
همبستگی در زمان روند صعودی آلت کوین ها
در دوره های صعودی آلت کوین ها، مانند دوره مشاهده شده بین دسامبر 2018 تا مارس 2019، همبستگی قوی تری بین بیت کوین و سایر ارزهای برتر بازار وجود دارد. فقط یو اس دی کوین در دوره روند صعودی قیمت، همبستگی منفی (7.8%-) با بیت کوین دارد. با این حال، 77 درصد از ارزهای برتر بازار، بیش از 60 درصد با بیت کوین همبستگی دارند و مونرو با 92.3 درصد بیشترین همبستگی را دارد. بعلاوه، همبستگی دش، اییاس، اتریوم، ریپل و زیکش با بیت کوین بیشتر از 87 درصد است.
همبستگی بیت کوین اس وی، چین لینک، هوبی توکن و تزوس با بیت کوین در طول این دوره بین 50 تا 60 درصد است. کریپتو دات کام با 25 درصد و تدر با 19.1 درصد کمترین همبستگی را با بیت کوین در این دوره دارند.
همبستگی بین بیت کوین و آلت کوین ها از دسامبر 2018 تا مارس 2019
سال 2020 با نوسانات قیمت شروع شد. چه اتفاقی قرار است رخ دهد؟
بیت کوین نشان داد که یک روند صعودی می تواند تا پایان سال 2020 بر بازار حاکم باشد. این ارز از ابتدای سال تاکنون بیش از 42 درصد افزایش قیمت داشته است. در این مدت، مانند گذشته، همبستگی های بالایی در آلت کوین های بزرگ بازار نظیر بیت کوین کش، اتریوم، همبستگی منفی یا معکوس لایت کوین، نئو، ترون و ریپل مشاهده شد. یو اس دی کوین و کازموس از آخرین دوره روند صعودی تا آغاز سال 2020، همبستگی کمتری از خود نشان دادند.
با این حال، چین لینک، کریپتو دات کام، هِدج تِرِید، هوبی توکن و دش از آخرین دوره روند صعودی، همبستگی معکوس با بیت کوین دارند. به همین دلیل نمی توان نتیجه گرفت که بین این ارزها و بیت کوین رفتار پایداری وجود دارد.
همبستگی بین بیت کوین و آلت کوین ها از اول ژانویه تا 4 فوریه 2020
ارزهای پایدار در سناریوهای صعودی بیت کوین و آلت کوین ها کمترین همبستگی را با بیت کوین از خود نشان می دهند. در حالی که ارزهای بزرگتر بازار مانند اتریوم، لایت کوین، بیت کوین کش، نئو، مونرو و ریپل همیشه همبستگی بالایی با حرکت بیت کوین دارند. با این همه، آلت کوین های بررسی شده در این تحقیق همبستگی بیشتری با بیت کوین در دوره روند صعودی آلت کوین دارند.
انتظار می رود که اگر یک دوره جدید صعودی برای بیت کوین آغاز شود، سرمایه گذاران ممکن است این آلت کوین ها را برای انباشتن مد نظر قرار دهند، زیرا آنها پتانسیل افزایش قیمت بیشتری دارند. علاوه بر این، سرمایه گذارانی که فقط بیت کوین خریداری می کنند، ممکن است یک رویکرد محافظه کارانه تری را اتخاذ کرده و با خریداری ارزهای پایدار یا ارزهایی که همبستگی کمتری در طول این دوره ها دارند، از سرمایه گذاری پر ریسک محافظت کنند.
همبستگی جفت ارزها
همبستگی جفت ارزها؛ مهم ترین نکته درمورد معامله جفت ارز!
همبستگی جفت ارزها در بازارهای مالی، موضوع مهمی است که اهمیت زیادی دارد اما از یکسری جهات به آن کمتر توجه شده است. برای قرار گرفتن در مسیر تریدرهای حرفه ای، لازم است تا همیشه تاثیرپذیری خود از نوسانات بازار را بررسی کنید و این مورد را در بزرگ ترین بازار های بین المللی دنیا مانند بازار فارکس مورد توجه قرار دهید.
همبستگی جفت ارزها به صورت کلی یک ابزار آماری است که نشان دهنده ارتباط میان دو جفت ارز و روند قیمتی آنها با یکدیگر است. از آنجایی که معاملات در بازارهایی مانند فارکس و بازار ارزهای دیجیتال به صورت جفت قیمت گذاری میشوند، هیچکدام از آنها به صورت مستقل از یکدیگر معامله نمیشوند.
در ادامه با ما در سایت اوپوفارکس همراه باشید تا درمورد معامله جفت ارز ها بیشتر برایتان توضیح دهیم.
هم بستگی جفت ارز ها
مفهوم همبستگی جفت ارزها در بازاره های مالی من جمله فارکس از ارزش زیادی برخوردار است ولی اکثر معامله گران به آن توجهی ندارند ، البته معامله گران حرفه ای به بحث همبستگی جفت ارز ها دقت بیشتری می کنند واز آن بهره می برند. به صورت خلاصه جفت ارزها و موارد وابسته به انها در بازار بین المللی فارکس از اهمیت چندانی برخوردار است.
همبستگی ارز چیست؟
قدرت ارز یک کشور و یا یک منطقه با توجه به شرایط اقتصادی آن منطقه میباشد. پس اقتصاد قوی یک ارز قدرتمند را به همراه دارد و بالعکس اقتصاد ضعیف ارز را ضعیف می کند. با این وجود اقتصاد کشورهای مختلف به یکدیگر متصل است و این موضوع ارزهای مختلف را به یکدیگر مرتبط می کند.
برای نمونه در قاره اروپا، انگلیس و کشورهای اتحادیه اروپا به یکدیگر متکی هستند. زیرا آنها کالاها و خدمات مختلفی را با یکدیگر مبادله می کنند . به همین دلیل ارزش پوند انگلیس تحت تاثیر هر نوع تغییر در اقتصاد سایر کشورهای اتحادیه اروپا قرار دارد. همین رابطه رامی توان در اقتصادهای تمامی جهان مشاهده می کند و این همان موضوعی است که همبستگی ارزهای مختلف را در بازار فارکس به وجود می آورد.
همبستگی جفت ارزها در فارکس
همانطور که می دانید جفت ارزها به صورت جفت معرفی میشوند. هر جفت ارز با جفت ارز دیگر همبستگی دارد. داده های مربوط به آنها معمولا در قالب یک جدول نمایش داده میشود. از آنجایی که بروکر فارکس بیش از 100 نوع جفت ارز را برای معامله به شما معرفی میکند. بررسی تک تک آنها کار چندان ساده ای نیست؛ اما با داشتن جدول همبستگی جفت ارزها می توانید بدون بررسی کردن همه ی نمودارها یک نمای کلی از حرکت بازار بدست آورید.
همچنین شما می توانید یک موقعیت معکوس بر روی جفت ارزها همبستگی منفی یا معکوس ایجاد کنید. زیرا این جفت ارزها همبستگی منفی قوی دارند و دارای یک رابطه عکس می باشند. در حقیقت شما یک جفت ارز را بررسی می کنید اما با اندکی تلاش بیشتر می توانید از 2 و یا 3 جفت ارز سود کنید. بطور مثلا در تصویر بالا جفت ارز دلار امریکا به دلار کانادا با قیمت نفت امریکا یک همبستگی منفی دارند و با بالارفتن قیمت نفت امریکا این جفت ارز USD/CAD پایین می آید و برعکس هم به همین صورت میشود.
معاملات همزمان
در مقایسه با تحلیل گران بنیادی، تکنیکال گرا ها پیش از ایجاد یک موقعیت معاملاتی مناسب باید هر نمودار را با استفاده از اندکاتورهای تکنیکالی با دقت بررسی کنند. اگر شما می خواهید هر نمودار را پیش از سفارش بررسی کنید. تعداد معاملاتی که می توانید هر روز انجام دهید محدود میشود. پس می توان نتیجه گرفت که بررسی همبستگی ارزها می تواند به شما کمک کند تا در صورت تمایل بیشتر بتواند موقعیت های معاملاتی بیشتری را در بازار بوجود آورید.
تغییر در میزان همبستگی ارزها
باید این نکته را در نظر داشته باشید که میزان همبستگی ها همیشه به یک میزان نیست و مدام در حال تغییر است. زیرا در بازارهای جهانی مدام در حال نوسان و تغییر است. البته باید دقت کنید که در چه زمانی همبستگی را می بینید، زیرا افرادی که فلزاتی مانند طلا در فارکس معامله می کنند، از همبستگی بالای دلار به طلا باخبر هستند و درک کرده اند که یکی از معیارهای مهم برای تحلیل طلا، بررسی شاخص دلار و اخبار فانتدامنتال مخصوص آن می باشد. البته اگر سوالی در این زمینه دارید کارشناسان سایت اوپو فارکس شما را راهنمایی می کنند.
ضریب همبستگی ارزها
ضریب همبستگی جفت ارزها ضریبی است بین -1تا 0 و یا 0 تا +1 این ضریب نمایانگر این است که جفت ارزی با جفت ارز دیگر همبستگی مثبت یا منفی و به چه اندازه ای دارند. بطور مثال اگر جفت ارزی با جفت ارز دیگر ضریب همبستگی +1 داشته باشند به این معناست که این دو ارز بسیار همبستگی مثبت و بالایی دارند. در همچین مثالی در صورتی که جفت ارز اول بالا برود جفت ارز دیگری نیز رشد میکند.
آموزش همبستگی جفت ارز ها
در همین ابتدای مقاله میخواهیم از شما سوالی بپرسیم که آیا تا کنون به آموزش همبستگی جفت ارز ها در فارکس توجه کردید یا خیر ؟ بطور مثال تا بحال دو جفت ارز را مد نظر داشته اید که رفتاری بسیار شبیه به هم انجام دهند یا جفت ارز هایی که دقیقا مخالف هم عمل میکنند اگر در یک نمودار صعود قیمت را داشته باشیم در دیگری شاهده ریزش قیمت خواهیم بود.
اگر بعد از چند ماه از فعالیتتان در بازار های مالی هنوز متوجه این موضوع نشدید باید به شما بگوییم که بهتر است کمتر همبستگی منفی یا معکوس به اینستاگرام و بازی های آنلاین سر بزنید و باید وقت بیشتری برای مطالعه و یادگیری بازارهای مالی قرار دهید .
در این مقاله آموزشی صفر تا صد همبستگی بین جفت ارز ها را به شما خواهیم آموخت .
در بازارهای مالی همبستگی یک ابزار آماری میباشد که نشان میدهد دو جفت ارز چه مقدار با یکدیگر در ارتباط هستند .
همبستگی ارز به معامله گر نشان میدهد که دو جفت ارز در یک بازده زمانی هم جهت ، خلاف جهت یا کاملا تصادفی با یکدیگر در ارتباط هستند .
اگر میخواهید در یک جفت ارز پوزیشن باز کنید که هیچ ، اما اگر قصد دارید در چند جفت ارز در یک لحظه اقدام به معامله نمایید بسیار همبستگی منفی یا معکوس اهمیت دارد که بدانید دو جفت ارز چگونه با هم در ارتباط هستند ، مخصوصا اگر میخواهید متوجه شوید که رابطه دو جفت ارز چگونه بر میزان ریسک شما تاثیر میگذارد .
مبحث بسیار جالبی است و همچنین ابزار مناسبی برای تصمیمات دقیق تر شما به جهت ورود به پوزیشن های مختلف ، که البته سعی شده مثل همبستگی منفی یا معکوس همیشه مبحث ساده سازی شود تا دوستان تازه وارد به بازار های مالی نیز براحتی به درک مطلب برسند .
چگونگی میزان محاسبه همبستگی ارز ها
میزان قدرت و ضعیفی همبستگی در جفت ارز ها بین +1 و -1 محاسبه میشود .
زمانی که مشاهده میکنید همبستگی دو جفت ارز +1 میباشد یعنی در 100 درصد مواقع هم جهت حرکت میکنند .
و زمانی هم که -1 را مشاهده میکنید یعنی در 100 درصد مواقع دو جفت ارز مخالف هم حرکت میکنند .
اما اگر همبستگی 0 باشد یعنی دو جفت ارز هیچ ارتباطی با هم نداشته و همانند یا مخالف یکدیگر هیچ حرکتی ندارند و بعبارتی خنثی هستند .
در ادامه از این آموزش همبستگی جفت ارز ها به شما جدول هایی را نشان میدهیم که میزان همبستگی جفت ارز EUR/USD نسبت به سایر جفت ارز ها را مشاهده میکنید . میزان و شدت همبستگی بین دو جفت ارز را اعداد بین +1 و _1 نشان میدهد ، بعبارتی اگر عدد اعشاری 0.80 را مشاهده کردید باید متوجه همبستگی در جهت روند را تشخیص دهید یا اگر عدد 0.80_ را مشاهده کردید باید تشخیص دهید که دو جفت ارز همبستگی قوی در خلاف جهت با یکدیگر دارند.
هنگامی که همزمان در دو جفت ارز معامله میکنید حتما از میزان ریسک خود آگاهی داشته باشید ، برخی از معامله گران فکر میکنند که اگر در دو جفت ارزی که همبستگی بالایی در یک جهت دارند پوزیشن باز کنند میتواند برایشان سود آور باشد ولی اگر نظر تیم آموزشی ما را بخواهید باید بگوییم که این افراد سخت در اشتباه هستند ، به جدول زیر توجه کنید که جفت ارز EUR/USD با GBP/USD همبستگی بالایی در یک جهت دارد ، عدد 0.94 را نشان میدهد و بنوعی میتوان گفت حرکات قیمتی که انجام میدهند بسیار شبیه به یکدیگر است .
نمودار هر دو جفت ارز را در زیر مشاهده میکنید که چقدر شبیه به یکدیگر ریزش پیدا کرده اند .
خب دوستان ما میتوانیم متوجه شویم که باز کردن یک لات در EUR/USD و GBP/USD همانند این است که در یکی از این جفت ارز ها حجم خود را دو برابر کنیم .
بصورت مثال اگر شما یک لات در EUR/USD و یک لات دیگر در جفت ارز GBP/USD معامله فروش باز کنید ، بنوعی 2 لات در EUR/USD معامله کرده اید به این دلیل که هر دو جفت ارز در یک سو و یک روند در حرکت هستند .
اینگونه شما ریسک خود را دو برابر کرده اید چرا که اگر قیمت در EUR/USD افزایش پیدا کند و STOP شما بخورد به احتمال زیاد در GBP/USD هم STOP زده خواهد شد و در هر دو معامله متضرر میشوید . ( این مثال برای معامله SELL بود )
همچنین شما نباید در GBP/USD خرید و در EUR/USD معامله فروش باز کنید چرا که اگر در GBP/USD شاهد افزایش قیمت باشیم باید احتمال بسیار زیاد رشد قیمت EUR/USD را هم بدهیم و بنظر شما اینگونه چه چیزی پیش خواهد آمد؟
نباید فکر کنید اینگونه سود و ضرر شما صفر میشود چرا که این فکری کاملا اشتباه است ، میزان نوسان پیپ در هر جفت ارز متفاوت است و نباید به دلیل همبستگی بالایی که دارند فکر کنید که هر دو جفت ارز در یک رنج پیپ خاصی حرکت میکنند.
نوسانات در جفت ارز ها بی ثبات هستند بطور مثال ممکن است در EUR/USD مقدار 150 پیپ رشد را شاهد باشیم در صورتی که در GBP/USD فقط 135 پیپ رشد مشاهده کردیم ، حال میتوانید با یک حساب سر انگشتی متوجه شوید که میزان سود و ضرر ما در جفت ارز ها با همبستگی بالا در یک جهت صفر نخواهد بود و ممکن است ضرر بیشتر و یا حتی سود بیشتر باشد .
بنابراین میشود نتیجه گیری کرد که فروش یک جفت ارز و خرید جفت ارزی دیگر که با یکدیگر همبستگی مثبت (در یک جهت) دارند امری ضرر بخش خواهد بود .
خب به سراغ یک مثال دیگر خواهیم رفت ، به جدول بالا که میزان همبستگی جفت ارز ها با یکدیگر را مشخص کردیم نگاهی بیندازید اینبار میخواهیم مثالی در مورد EUR/USD و USD/CHF بزنیم که همبستگی به شدت مخالفی با یک دیگر دارند و بنوعی شبیه به تام و جری هستند . میزان همبستگی آنها در یک هفته _1 بوده که از این عدد میتوان فهمید که به چه اندازه زیادی مخالف یک دیگر حرکت میکنند .
برای درک بهتر هر جفت نمودار های این ارز ها را در زیر قرار داده ایم ، مشاهده میکنید دقیقا مخالف یکدیگر عمل کرده اند و در یکی صعود قیمت و در دیگر نزول قیمت اتفاق افتاده است.
باز کردن پوزیشن هایی مخالف در جفت ارز هایی که با یکدیگر همبستگی منفی دارند دقیقا همانند این است که در جفت ارز هایی که با یکدیگر همبستگی مثبت دارند پوزیشن باز کنید.
خرید USD/CHF و فروش EUR/USD مثل این هست که حجم یک معامله را دو برابر کنید.
بعنوان مثال اگر در USD/CHF حجم 1 لات خرید و در EUR/USD حجم 1 لات فروش باز کنید در اصل شما 2 لات در USD/CHF معامله کرده اید ، اگر قیمت در USD/CHF رشد کند به احتمال بسیار زیاد قیمت EUR/USD کاهش پیدا خواهد کرد بنابراین شما در دو معامله سود میکنید .
بسیار اهمیت دارد که شما متوجه باشید با اینکار ریسک خود را دو برابر افزایش میدهید ، حال فرض کنید قیمت در USD/CHF نزول پیدا میکند و قطعا در EUR/USD باید شاهد افزایش قیمت باشیم ، بنابراین به احتمال زیاد STOP LOSS هر جفت معامله شما زده خواهد شد .
شما خیلی راحت میتوانستید ریسک خود را کاهش دهید با اینکار که فقط تصمیم به خرید USD/CHF و یا فروش EUR/USD میگرفتید .
به عبارت ساده تر خریدن یا فروختن دو جفت ارزی که همبستگی قوی دارند در یک لحظه ، میتواند ریسک شما را دو برابر میکند و نتیجه ای معکوس برای شما خواهد داشت.
در زیر جدولی مشاهده میکنید که تفسیر شما برای میزان همبستگی بین جفت ارز ها را قوی تر میکند .
قطعا تا الان این سوال برایتان پیش آمده که از چه منبعی میزان همبستگی جفت ارز ها را مشاهده کنید ، به شما سایت مای افیکس بوک را معرفی میکنیم که با کلیک روی لینک زیر میتوانید وارد بخش correlation شوید و به جداول دسترسی داشته باشید ، البته این نکته را هم عرض کنیم که میزان همبستگی در این سایت بصورت درصدی هست ولی براحتی میتوانید متوجه موارد شوید.
این مورد را هم فراموش نکنید که این مبحث برای بازار فارکس میباشد و پیشنهاد میکنیم در باینری آپشن به دلیل تایم فریم کوتاه و ریسک بالا انجام ندهید.
میزان همبستگی ارزها تغییر میکند
باید مراقب باشید چرا که میزان همبستگی همیشه به یک میزان نیست و همیشه در حال تغییر است چرا که بازارهای جهانی مدام در حال نوسان و تغییر هستند .
به جدول زیر توجه کنید که میزان همبستگی USD/JPY نسبت به سایر جفت ارزهای دیگر تعیین شده ، میزان همبستگی که در تایم فریم یک هفته ای مشاهده میکنید با یک ماه دیگر ممکن است بسیار متفاوت باشد.
لذا همیشه دقت فرمایید که در چه تایمی همبستگی ها را مشاهده میکنید ، دوستانی که فلزات مانند طلا در فارکس معامله میکنند قطعا اهمیت بسیار بالای همبستگی دلار به طلا را میدانند و به این درک رسیده اند که یکی از معیار های مهم برای تحلیل طلا ، بررسی شاخص دلار و اخبار فاندامنتالی مختص به آن میباشد ،اگر هر گونه سوالی از این آموزش همبستگی جفت ارز ها داشتید میتوانید در قسمت کامنت ها قرار دهید تا بچه های تیم پاسخگوی شما باشند.
آموزش نحوه استفاده از همبستگی جفت ارزها در معاملات فارکس
همبستگی ارزها در فارکس (Currency Correlation) یعنی رفتار قیمتی یک جفت ارز با رفتار قیمتی جفت ارز دیگر همبستگی داشته باشند. حال این همبستگی میتواند مثبت یا منفی باشد. اگر همبستگی مثبت باشد یعنی دو جفت ارز به نسبتی در یک جهت حرکت میکنند و اگر همبستگی منفی باشد یعنی دو جفت ارز به همان نسبت در خلاف جهت یکدیگر حرکت میکنند.
آشنایی با همبستگی ارزها در معاملات فارکس میتواند منجر به افزایش سود یا کاهش ضرر ناشی از یک معامله شود. برای پوشش ریسک در معاملات با توجه به همبستگی ارزها میتوان از روش هج کردن استفاده کرد.
همبستگی تنها در جفت ارزها نیست. در بازار سهام کالا و بین کالاها و یک جفت ارز یا بین جفت ارزهای دیجیتال نیز این همبستگی وجود دارد.
ضریب همبستگی ارزها چیست؟
همانطور که گفتیم ارزش ارزها به هم وابسته هستند اما نه به یک اندازه.
ارزش ارز هر کشور بسته به شرایط اقتصادی منطقه، میزان مبادلات و دیگر شرایطی مطابق با ضریبی همبستگی دارند که میتواند در جهت مثبت یا منفی باشد.
ضریب همبستگی ارزها در فارکس یا کورولیشن یک ابزار آماری است و فرمول ریاضی مخصوص به خود را دارد. این ضریب نشان می دهد که دو سری از اعداد با چه ارتباطی نسبت به یکدیگر تغییر کرده اند.
برای مثال ممکن است یک تحلیلگر بخواهد رابطه بین میزان صادرات یک کشور و ارزش ارز آن کشور در برابر دلار را بسنجد. در این حالت، داده های هر دو متغییر در بازه های زمانی مساوی (مثلا فصلی یا سالیانه) با استفاده از فرمول ضریب همبستگی با یکدیگر مقایسه می شوند.
چند نوع ضریب همبستگی در بازار وجود دارد . در بین آنها میتوان به ضریب همبستگی درون کلاسی (Intraclass)، ضریب همبستگی رتبه‌ای (Rank) و ضریب همبستگی پیرسون (Pearson) اشاره کرد. البته در بازار فارکس ضریب همبستگی پیرسون (Pearson) بیشترین کاربرد را دارد.
ضریب همبستگی پیرسون میزان قدرت رابطه خطی که بین دو جفت ارز در فارکس وجود دارد را اندازه‌گیری میکند.
انجام‌دادن محاسبات همبستگی پیرسون به صورت دستی کار بسیار پیچیده‌ای است. بسیاری از معامله‌گران از نرم‌افزارهای کامپیوتری صفحه گسترده استفاده میکنند تا این ضریب را به‌دست آورند. فرمول ضریب همبستگی به گونه ای طراحی شده است که نتیجه آن، عددی بین ۱- و ۱+ بدست می آید.
ضریب همبستگی مثبت (۱+تا ۰)
وقتی ضریب همبستگی یک متغییری (در فارکس جفت ارز) عددی بین ۰ تا۱+ باشد یعنی تغییرات جفت ارزها در یک جهت مثبت رخ می دهد. به طور مثال اگر ضریب همبسنگی جفت ارز دوم ۰.۸+ جفت ارز اول باشد و جفت ارز اول در جهت مثبت حرکت کند جفت ارز دوم به اندازه ۰.۸+ جفت ارز اول یا ۸۰٪ جفت ارز اول در جهت مثبت حرکت خواهد کرد.
در این حالت همبستگی +۱ به معنی همبستگی مثبت کامل است. یعنی اگر یک ارز ۱٪ رشد کند ارز دیگر نیز ۱٪ رشد خواهد کرد.
ضریب همبستگی مثبت (۰ تا -۱)
وقتی ضریب همبستگی یک متغییری (در فارکس جفت ارز) عددی بین ۱- تا۰ باشد. یعنی تغییرات جفت ارزها در یک جهت منفی رخ می دهد. به طور مثال اگر ضریب همبسنگی جفت ارز دوم ۰.۸- جفت ارز اول باشد و جفت ارز اول در جهت مثبت حرکت کند جفت ارز دوم به اندازه ۰.۸- جفت ارز اول یا ۸۰٪ جفت ارز اول در جهت معکوس حرکت خواهد کرد.
در این حالت همبستگی ۱- به معنی همبستگی منفی کامل است. یعنی اگر یک ارز ۱٪ رشد کند ارز دیگر ۱٪ تضعیف خواهد شد.
ضریب همبستگی ۰
ضریب همبستگی ۰ به معنی عدم همبستگی است . یعنی هیچ رابطه ای بین حرکت جفت ارزها با یکدیگر وجود ندارد.
استفاده از همبستگی جفت ارزها در معاملات فارکس
از همبستگی جفت ارزها میتوان با اهداف متفاوتی در بازار فارکس استفاده کرد:
استفاده از همبستگی ارزها جهت افزایس سودآوری
در بازار فارکس جفت ارزهای متعددی وجود دارد که بررسی کردن تمامی این جفت ارزها و یافتن موقعیت ورود به معامله در آن ها بسیار زمان همبستگی منفی یا معکوس بر است و ممکن است زمانی که مشغول بررسی یک جفت ارز هستید موقعیت ورود به معامله در جفت ارز دیگری را از دست بدهید.
اما با توجه به همبستگی ارزها در فارکس میتوانید وفتی یک موقعیت ورود در یک جفت ارز یافتید بلافاصله در جفت ارز وابسته به آن نیز وارد معامله شوید.
نیازی نیست حتما همبستگی منفی یا معکوس در جفت ارزهایی با همبستگی مثبت همزمان وارد معامله شوید. بلکه میتوانید در جفت ارزهایی با همبستگی منفی نیز در خلاف جهت به معامله وارد شوید.
به طور مثال:
فرض کنید حرکت بعدی جفت ارز USD/CHF را پیش بینی کرده و یک موقعیت معاملاتی بر روی آن باز کرده اید.
شما می توانید بلافاصله یک موقعیت معکوس همبستگی منفی یا معکوس بر روی جفت ارز EUR/USD ایجاد کنید. زیرا این جفت ارزها دارای همبستگی منفی قوی هستند و یک رابطه عکس با یکدیگر دارند.
در واقع شما یک جفت ارز را بررسی می کنید اما می توانید همزمان از ۲ یا حتی ۳ جفت ارز کسب سود کنید.
استفاده از همبستگی ارزها جهت پوشش ضرر احتمالی
میدانیم که در بازار فارکس هیچ قطعیتی وجود ندارد و استراتژی که همواره منجر به پیشبینی دقیق و سود قطعی شده است ممکن است در معاملات بعدی منجر به ضرر هنگفت شود.
به عنوان یک تریدر اگر وارد معامله ای شدید و بعد از زمان اندکی متوجه شدید پیشبنی شما اشتباه است. به منظور کاهش ضرر احتمالی میتوانید در جفت ارز دیگری که دارای همبستگی بالای منفی است در همان جهت وارد معامله شوید. در این حالت بخش زیادی از ضرر احتمالی شما پوشش داده خواهد شد.
به طور مثال:
فرض کنید روی جفت ارزی EUR/JPY معامله خرید باز کرده اید و بعد از گذشت دقایقی متوجه می شوید که پیشبینی شما از روند این جفت ارز اشتباه است. میتوانید بلافاصله روی جفت ارز USD/CAD وارد معامله خرید شوید و بخش زیادی از ضرر احتمالی را پوشش دهید.
پوشش ضرر احتمالی همان استراتژی هدجینگ است که براساس همبستگی جفت ارزها در فارکس طراحی شده است.
استفاده از همبستگی ارزها جهت تایید شکست ها
اگر شما از استراتژی نقاط پیوت جهت شناسایی سطوح حمایت و مقاومت استفاده می کنید، همبستگی ارزها می توانند در تایید پیش بینی های شما کمک کنند.
فرض کنید که EUR/USD در محدوده یک مقاومت قرار دارد. اما شما نمی دانید که قیمت می خواهد این سطح را بشکند و یا از نقطه پیوت باز گردد.
در این حالت، بررسی جفت ارزهای دیگر با همبستگی قوی می تواند به شما کمک کند. بدین ترتیب می توانید هم همبستگی های مثبت و هم همبستگی های منفی را بررسی کنید.
اگر در این بازه زمانی جفت ارز EUR/USD با با جفت ارزهای GBP/USD و AUD/USD همبستگی مثبت داشته باشد میتوانید بررسی کنید که آیا این جفت ارزها نیز در سطوح مقاومت قرار دارند یا سطوح همبستگی منفی یا معکوس مقاومت را شکسته اند یا از این سطوح بازگشت داشته اند.
از طرف دیگر اگر در این بازه زمانی جفت ارز EUR/USD با جفت ارزهای USD/CHF و USD/JPY همبستگی منفی داشته باشند باید بررسی کنید که آیا این جفت ارزها در سطوح حمایت قرار دارند و چه واکنشی نسبت به این سطوح نشان داده اند.
تغییر در همبستگی ارزها
همانطور که گفتیم نیازی نیست برای استفاده از همبستگی ارزها فرمول محاسباتی آن را بخاطر بسپارید. جدول همبستگی ارزها میتواند تمامی ضرایب همبستگی را به شما نشان دهد. اما ضرایب همبستگی ارزها در فارکس همیشه ثابت نیستند. در تایم فریم های مختلف ضرایب همبستگی برای یک جفت ارز متفاوت هستند.
اگر به اشتباه در تایم فریم یک ساعته بر اساس ضرایب جدول روزانه معامله کنید، به طور قطع معاملات شما با ضرر مواجه خواهد شد.
اما تفاوت ضرایب همبستگی ارزها در فارکس تنها در تایم فریم ها متفاوت نیست. بلکه در بازه زمانی متفاوت ضرایب یک تایم فریم ثابت نیز ممکن است متغییر باشد .
به طور مثال جدول ضریب همبستگی تایم فریم روزانه هفته گذشته با هفته جاری ممکن است متفاوت باشد .
این ضریب می تواند به دلایل بسیاری مانند تغییر در سیاست های اقتصادی کشورها تغییر کند.
برای مثال، افزایش نرخ بهره در آمریکا می تواند مسیر حرکتی دلار آمریکا را نسبت به دیگر ارزها تغییر دهد. یکی از فاکتورهای مهم دیگر، تغییرات در فضای سیاسی است که بر روی نرخ جفت ارزها اثر می گذارد و معادلات را تغییر می دهد.
به همین جهت بهتر است در زمان استفاده از این استراتژی جدول به روز همبستگی ارزهای موردنظر خود را بررسی کنید.
همبستگی ارزها با کالاها
برخی از ارزها با ارزهای دیگر همبستگی ندارد، بلکه ارزش آنها با قیمت کالاها همبستگی دارد. این شرایط زمانی رخ میدهد که آن ارز متعلق به کشوری باشد که صادرکننده خالص یک کالا مثل نفت یا طلا باشد.
همبستگی دلار کانادا و نفت
- قیمت نفت با دلار کانادا همبستگی مثبت دارد . افزایش قیمت نفت باعث افزایش ارز دلار کانادا می شود.
- و قیمت نفت با دلار آمریکا همبستگی منفی دارد. در نتیجه افزایش قیمت نفت باعث کاهش ارزش دلار می شود.
این بدین معنی است که زمانی که قیمت دلار افزایش می‌یابد، قیمت نفت با کاهش مواجه میشود و بالعکس افزایش قیمت نفت باعث کاهش ارزش دلار میشود. در نتیجه معامله‌گران می‌توانند از این اطلاعات استفاده کنند و زمانی که قیمت نفت رو به افزایش است وارد معامله همبستگی منفی یا معکوس خرید ارزهایی شوند که دلار کانادا ارز پایه آن جفت ارز باشد (مثل CAD\JPY) . یا وارد معامله فروش جفت ارزهایی شوند که در آن، دلار آمریکا ارز پایه است ( مثل USD\CAD).
همبستگی دلار استرالیا و طلا
ارزش ارز دلار استرالیا بعنوان صادرکننده خالص طلا، با افزایش یا کاهش قیمت طلا رابطه مستقیم دارد. به همین دلیل وقتی قیمت طلا افزایش می‌یابد جفت ارز AUD\USD نیز رشد میکند و زمانی که طلا با افت قیمت مواجه میشود این جفت ارز نیز با کاهش ارزش رو‌به‌رو میشود.
اگر ارزش AUD\USD افزایش یابد، بدین معنی است که دلار استرالیا در برابر دلار آمریکا قوی شده‌است. به همین دلیل برای خرید یک دلار استرالیا، نیاز به فروش مقادیر بیشتری از دلار آمریکا دارید.
پس همانند رابطه نفت با دلار کانادا، طلا نیز با دلار استرالیا همبستگی مثبت دارد و دلار آمریکا با هر دوی آنها همبستگی منفی دارد.
دلار استرالیا به عنوان ارز کالایی (کالامحور) شناخته میشود. چون ارزش آن وابستگی شدیدی به ارزش صادرات کالاهای استرالیا مثل مس، زغال‌سنگ، محصولات کشاورزی و طلا دارد.
میزان صادرات این کالاها همچنین با ارزش دلار استرالیا همبستگی دارد. البته در بین تمام کالاهای صادراتی استرالیا، طلا بیشترین همبستگی مثبت را با دلار استرالیا دارد.
همبستگی ین ژاپن و طلا
ین ژاپن همانند دلار،یورو و پوند به عنوان ارز ذخیره یا رزرو (Reserve currency) شناخته می شود. از طرف دیگر ین ژاپن به عنوان ارز امن (Safe-haven) و طلا به عنوان دارایی امن شناخته میشوند.
هر چند که قیمت یک واحد ین و طلا متفاوت است. اما از آنجایی که هم ین ژاپن هم طلا جزو دارایی امن محسوب می شود در زمان نوسانات یا رشد کند بازار، سرمایه گذاران دارایی خود را به یکی از این دو تبدیل می کنند که معمولا حرکت صعودی و نزولی مشابه هم دارند.
یکی دیگر از علت های همبسیگی مثبت ین ژاپن و طلا از نظر تحلیل گران تشابه نرخ بهره واقعی این دو به یکدیگر است. ( منظور از نرخ‌بهره واقعی، نرخی است که فعالان بازار بعد از محاسبه‌کردن تورم، به دست می‌آورند.)
همبستگی معکوس بیت کوین با دلار رکود 17 ماه اخیر را شکست
بیت کوین (BTC) از ابتدای سال 2022 در جهت مخالف با دلار آمریکا حرکت کرده است و اکنون این رابطه معکوس شدیدتر از همیشه شده است. ضریب همبستگی بیت کوین با دلار با پایین‌ترین حد خود رسیده است.
بیت کوین و دلار در خلاف هم حرکت می کنند
قابل ذکر است که ضریب همبستگی هفتگی بین بیت کوین و دلار در هفته منتهی به 3 جولای به 0.77 زیر صفر کاهش یافت که کمترین میزان در هفده ماه گذشته است. در همین حال، داده های TradingView نشان می دهد که همبستگی بیت کوین با Nasdaq Composite به 0.78 بالای صفر در همان دوره هفتگی رسیده است.
BTCو ضریب همبستگی دلار آمریکا
این اتفاق در درجه اول به دلیل عملکردهای سالانه بازارها در میان ترس از رکود است که منجر به افزایش نرخ های بهره توسط فدرال رزرو برای مهار تورم میشود. به عنوان مثال، بیت کوین در سال 2022 بیش از 60 درصد از قیمت خود را از دست داده، در حالی که بازده Nasdaq در همان دوره حدود منفی 29.72 درصد است. از سوی دیگر، شاخص دلار آمریکا (DXY) از آن پیشی گرفته است، معیاری که قدرت دلار را در برابر ارزهای خارجی بزرگ می سنجد و در حوالی اوج خود در ژانویه 2003 یعنی 105.78 شناور است.
آیا قیمت دلار افزایش می‌یابد؟
به نظر می رسد فدرال رزرو مجبور به افزایش نرخ های معیار بر اساس نحوه قیمت گذاری تریدرهای برای قراردادهای مشتقه اولیه است. شایان ذکر است، تریدرها پیش بینی می کنند که فدرال رزرو در ماه جولای نرخ بهره را 75 واحد (bps) افزایش دهد. آنها همچنین شرط می‌بندند که فدرال‌رزرو تا پایان امسال نرخ‌ها را بیش از 3.3 درصد از محدوده فعلی همبستگی منفی یا معکوس 1.25-1.5 درصد افزایش ندهد.
با این حال، افزایش 3.4 درصدی نرخ بهره در سه ماهه اول سال 2023 می تواند بانک مرکزی را وادار کند که از انقباض تهاجمی خود دست بکشد. همانطور که در نمودار زیر نشان داده شده است، این امر می تواند منجر به کاهش 50 واحدی در اواخر سال آینده (اواخر 2023) شود.
تغییرات در نرخ بهره فدرال رزرو
به گفته تحلیلگران وال استریت در نظرسنجی JPMorgan ، در صورتی که تورم کاهش یابد، ممکن است نرخ بهره نیز کاهش یابد و در نتیجه اشتیاق سرمایه گذاران برای دلار محدود شود. شایان ذکر است، حدود 40 درصد از شرکت‌کنندگان معتقدند که دلار در سال 2022 را در همبستگی منفی یا معکوس سطح قیمت فعلی خود، حدود 105 به پایان می رساند. در همین حال، 36 درصد دیگر شرط می‌بندند که دلار قبل از پایان سال اصلاح شود.
اوگو لانچیونی (Ugo Lancioni)، رئیس واحد پول جهانی در Neuberger Berman، خاطرنشان کرد: “ارز خارجی یک دنیای خطی نیست. بعضی وقت‌ها همه چیز تغییر می کند.”
آینده بیت کوین در سال 2022 چه میشود؟
علاوه بر این، توانایی دلار برای ادامه رالی خود تا پایان سال 2022 می تواند توسط یک الگوی تکنیکال کلاسیک مختل شود. اولین بار توسط تحلیلگر مستقل بازار Agres مشاهده شد، الگوی “سقف دوقلو یا دبل تاپ (Double top) ” DXY به دلیل دو اوج متوالی و سطح حمایت مشترک 103.81 تا حدی تایید شده است.
به عنوان یک اصل در تحلیل تکنیکال، همانطور که در نمودار زیر نشان داده شده است، زمانی که قیمت به زیر سطح حمایت می‌شکند و به اندازه حداکثر ارتفاع سازه سقوط میکند، الگویDouble top تشکیل میشود.
نمودار قیمت روزانه DXY
در نتیجه، هدف سود الگوی دبل تاپ (سقف دوقلو) DXY نزدیک به 101.8 است که بیش از 3.25 درصد از قیمت امروز کاهش یافته است. Agres اینطور توضیح داد: «دلار به اسباع خرید رسیده است و بیش از حد گرم شده است» و افزود که اصلاح آن در آینده می تواند به سود سهام و ارزهای دیجیتال باشد.
“در نهایت، به نظر می رسد که [DXY] به شدت سقوط می کند. زمانی که [دلار] پایین می آید، سهام و کریپتو افزایش می یابد.”
در همین حال، «امتیاز MVRV-Z» بیت کوین نیز در محدوده‌ای قرار گرفته است که از لحاظ تاریخی پیش از اصلاحات صعودی شدید و بلندمدت بوده است. این شاخص آنچین پیش بینی میکند که بیت کوین در سال 2022 حدود 15600 دلار خواهد بود.
دیدگاه شما