افت حجم معاملات

اقتصاد

افت حجم معاملات

فصل تغییر در بازارپسندی پلیمرها

فصل تغییر در بازارپسندی پلیمرها

تقاضای خرید مواد اولیه پلیمری در بورس کالای ایران برای سومین هفته متوالی روند کاهشی خود را حفظ کرده و زمینه‌‌‌ساز افت حجم معاملات در این بازار شده است. با نزدیک‌شدن به انتهای فصل تابستان و ورود به روزهای سرد سال که با افت حجم معاملات تغییر فصل همراه است، سبد مصرف محصولات پلیمری نیز دچار تغییر خواهد شد.

فصل تغییر در بازارپسندی پلیمرها

شواهد حاکی از آن است که از هفته‌‌‌های گذشته، جریان جدیدی از تغییر سبد مصرفی در بازار پلیمرها آغاز شده که به‌ تدریج می‌تواند به تغییر نسبی وضعیت تقاضا و معاملات پلیمرها منتهی شود؛ اگرچه بعید نیست به‌زودی وارد فاز جدیدی از رخدادهای این بازار با محوریت روزهای سرد سال باشیم. گویی انتظار کاهش تقاضا را باید در نظر گرفت که بی‌‌‌ارتباط به انتظارات از بهای ارز نیست.

حجم معاملات هفتگی محصولات پتروشیمیایی بورس کالا

کاهش حجم معاملات پلیمرها ادامه یافت
حجم معاملات محصولات پلیمری در تالار فیزیکی بورس کالای ایران پس از رکوردزنی بی‌‌‌سابقه در هفته منتهی به ۵ شهریورماه، وارد روند نزولی شد، به طوری که در سه هفته متوالی شاهد افت پی‌ در پی حجم معاملات در این بازار بوده‌ایم.

تداوم روند نزولی معاملات پلیمرها تنها به حجم دادوستدها ختم نشد، بلکه میزان عرضه و تقاضای این محصولات نیز نزولی شد. البته هنوز هم حجم عرضه به نسبت متوسط هفتگی سال‌جاری بالا ارزیابی می‌شود، اما از رکوردهای بالای ۱۰۰ هزارتنی چند هفته ابتدایی شهریورماه خبری نیست و شاهد عقبگرد میزان عرضه در هفته ماقبل بودیم.

به عبارت دقیق‌‌‌تر به میزان ۹۵هزار و ۲۶۹ تن انواع محصولات پلیمری در بورس کالای ایران طی هفته گذشته عرضه شد که به میزان ۶درصد نسبت به هفته ماقبل آن تنزل یافت. بررسی‌‌‌ها نشان می‌دهد که روند عرضه محصولات پلیمری در بورس کالا از ابتدای شهریورماه نزولی شده و هر هفته شاهد افت محدود میزان عرضه‌‌‌ها بودیم.

حجم تقاضا دیگر داده کاهشی در این بازار به شمار می‌رود که در هفته گذشته به میزان ۸۷ هزار و ۳۶۵ تن تقاضا برای خرید مواد اولیه پلیمری به ثبت رسید و نسبت به هفته ماقبل آن تغییر چندانی نداشت.

بهای دلار در بازار آزاد نوسان محدودی دارد و افت و خیزهای آن به سقف و کف کانال ۲۷هزار تومان محدود شده؛ این امر از مهم‌ترین دلایلی است که احتمال صعود قابل‌توجه متوسط هفتگی بهای نیمایی دلار را در هفته پیش‌رو تضعیف می‌کند.

بنابراین بهای ارز که یکی از اصلی‌‌‌ترین محرک‌‌‌های تقاضا و حجم معاملات پلیمرها به شمار می‌رود، نوسان محدودی داشت، از این رو ذهنیت افزایش نرخ در بین اهالی بازار را تضعیف کرده است. همچنین انتشار خبرهای مثبت مربوط به همکاری ایران با آژانس بین‌المللی در مراحل بازرسی اخیر و زمزمه‌‌‌های ازسرگیری مذاکرات برجام مزید بر علت شده تا موجی از خوش‌بینی و حتی انتظار کاهش قیمت در بین اهالی بازار پررنگ شود.

البته این موارد تنها گمانه‌زنی‌‌‌های اهالی بازار هستند؛ چرا که هنوز نمی‌توان دورنمای مشخصی برای بازار ارز پیش‌بینی کرد، اما ثمره آن علاوه بر کاهش میزان تقاضای واردشده به بورس کالا، افت قیمت‌ها در بازار آزاد محصولات پتروشیمیایی بوده است.

شنیده‌‌‌ها حکایت از آن دارد که در هفته گذشته شاهد افت محسوس قیمت در بین گریدهای مختلف پلیمرها در بازار آزاد بودیم، تا جایی که در برخی از گریدهای محصولات پلیمری این میزان کاهش نرخ، محسوس بود. البته نمی‌توان پیش‌بینی اهالی بازار از روند قیمت پایه را نیز نادیده گرفت؛ چرا که طبق تحرکات قیمت ارز در هفته گذشته، این احتمال وجود داشت که قیمت مبنای دلار، به عنوان یکی از اهرم‌‌‌های اصلی معادله تعیین نرخ پایه محصولات پتروشیمیایی بورس کالا، تغییر چشمگیری نداشته باشد.

از این رو برای سومین هفته متوالی، قیمت‌های پایه تحت‌تاثیر نوسان بهای جهانی این محصولات تعیین می‌شوند.

طبق گزارش‌‌‌های پیشین «دنیای‌اقتصاد» که به طور مفصل به بررسی رابطه دو نیروی اصلی بازار، یعنی عرضه و تقاضا با حجم معاملات پرداختیم، مشخص شد که حجم معاملات بازار پلیمرها، تا جایی که میزان عرضه این محصولات تا سطح قابل قبولی باشد، از مسیر تغییرات تقاضا عبور می‌کند، به طوری که با افزایش یا کاهش تقاضای واردشده به این بازار، حجم معاملات همسو با آن نوسان می‌کند.

این رابطه بار دیگر در هفته گذشته اثبات شد و با خنثی بودن تحرکات تقاضای خرید پلیمرها در بورس کالا شاهد کاهش ۵/ ۲درصدی حجم معاملات بودیم. در نهایت ثمره تقابل عرضه و تقاضا در این بازار موجب معامله ۷۲درصد از عرضه‌‌‌ها شد که رقمی منطقی به نظر می‌‌‌رسد.

نفت وارد فاز صعودی شد
بهای هر بشکه نفت خام برنت به دنبال افزایش روزافزون تولید نفت آمریکا پس از توفان آیدا در خلیج مکزیک، روند صعودی به خود گرفت و قیمت معاملات آتی نفت‌برنت را پس از صعود به بالاترین سطح طی دو ماه اخیر رساند. البته روز جمعه، بهای هر بشکه نفت برنت به میزان ۵۰/ ۰درصد افت نرخ داشت و به کانال ۷۵ دلار و ۲۹ سنتی رسید.

اما هنوز هم برایند نوسان قیمتی نفت خام برنت در هفته گذشته به میزان ۲۵/ ۳درصد مثبت ارزیابی می‌شود. طبق بیانیه آژانس بین‌المللی انرژی در هفته گذشته، تسریع تولید واکسن در اقصی‌نقاط دنیا و شدت گرفتن روند واکسیناسیون، به حمایت از قیمت نفت در بازارهای جهانی ادامه می‌دهد و پیش‌بینی می‌شود که تقاضای جهانی برای نفت در سال ۲۰۲۲ با رشد ۸۵ هزار بشکه در روز به ۲/ ۳میلیون بشکه در روز افزایش یابد.

نفتا نیز به دنبال صعود بهای نفت، با تحرکات مثبت قیمتی همراه شد، تا جایی که روز گذشته تا لحظه تنظیم این گزارش، به میزان ۶۷۶ دلار و ۷ سنت به ازای هر تن مورد معامله قرار گرفت. این خوراک مایع ارزشمند برای شرکت‌های پتروشیمیایی در هفته گذشته رشد ۲۷/ ۲درصدی قیمت را تجربه کرد.

۸۰ درصد از عرضه شیمیایی‌‌‌ها معامله شد
برخلاف بازار پلیمرها، در جریان معاملات محصولات شیمیایی بورس کالا طی هفته گذشته افزایش محدود تقاضا و حجم معاملات به چشم می‌خورد. میزان عرضه این گروه از محصولات طی هفته گذشته با افت ۵/ ۱درصدی نسبت به هفته ماقبل، ۴۳ هزار و ۲۳۹ تن به ثبت رسید که در مقابل آن تقاضایی به اندازه ۳۸هزار و ۹۷۸ تن شکل گرفت.

این میزان از تقاضا در مقایسه با هفته ماقبل رشد ۷ درصدی داشت. درنهایت ۳۴ هزار و ۸۷۵ تن از انواع محصولات شیمیایی در تالار فیزیکی بورس کالا طی هفته گذشته معامله شد که این میزان دادوستد، بیش از ۸۰ درصد از عرضه‌‌‌ها به شمار می‌رود.

افت 27 درصدی ارزش معاملات در بورس کالا

بورس کالای ایران در هفته گذشته (13 تا 17 اردیبهشت) شاهد داد‌وستد بیش از 3.3 هزار میلیارد تومان انواع کالا بود. در این هفته نیز مانند گذشته بیشترین ارزش معاملات در میان بازارها متعلق به بازار فیزیکی با بیش از 2.6 هزار میلیارد تومان بود که 78.2 درصد کل ارزش معاملات درکل بورس را به خود اختصاص می‌داد.

همچنین بازار مالی با معاملاتی به ارزش 512 میلیارد تومان 15.2 درصد در معاملات سهم داشت و در انتهای جدول بازار آتی بود که با سهم 6.5 درصدی 219 میلیارد تومان معامله را شاهد بوده است.
افت 27 درصدی ارزش معاملات
در هفته گذشته به نسبت هفته ماقبل آن ارزش معاملات بازارهای بورس کالای ایران با افت 27 درصدی همراه شده است. درحالی که در هفته گذشته مجموع ارزش معاملات به بیش از 3.3 هزار میلیارد تومان رسید این رقم در هفته ماقبل 4.6 هزار میلیارد تومان بوده است. این درحالی است که در تمام بازارها شاهد افت ارزش معاملات هستیم به طوری که در بازار فیزیکی که بالاترین ارزش و حجم معاملات را در اختیار دارد نیز با کاهش 31.5 درصدی ارزش معاملات روبه‌رو هستیم. حجم معاملات دراین بازار نیز با کاهش 33.6 درصدی مواجه شده است. در شرایطی که در هفته ماقبل یعنی 6 تا 11 اردیبهشت ماه ارزش این بازار بیش از 3.8 هزار میلیارد تومان بود این رقم در هفته گذشته به 2.6 هزار میلیارد تومان افت کرده است. در بازار آتی نیزارزش معاملات از 321 میلیارد تومان هفته ماقبل به 219 میلیارد تومان در هفته قبل کاهش یافته که نشان دهنده افت 31 درصدی است. اما در بازارهای اختیارمعامله و مالی شاهد رشد ارزش معاملات هستیم به طوری که به ترتیب دراین بازارها ارزش معاملات 71.1 و 16.4 درصد رشد کرده است.
تغییرات بازار فیزیکی
همانگونه که اشاره شد در بازار فیزیکی که دو سوم ارزش بازار بورس کالای ایران را تشکیل می‌دهد، ارزش معاملات با افت 31.5 درصدی و حجم معاملات با افت 33.6 درصدی مواجه شده است. براین اساس درحالی که ارزش معاملات دراین بازار در هفته گذشته به بیش از 2.6 هزار میلیارد تومان رسید این رقم در هفته ماقبل بیش از 3.8 هزار میلیارد تومان بوده است. از نظر حجم معاملات نیز معامله بیش از 787 هزار تنی کالا دراین بازار طی هفته 6 تا 11 اردیبهشت ماه به 522 هزار تن در هفته گذشته رسیده است.
براین اساس در تالار کالاهای صنعتی و معدنی ارزش و حجم معاملات به ترتیب 45.7 و 45.5 درصد نسبت به هفته ماقبل افت داشته است. این میزان افت برای تالار محصولات پتروشیمی و نفتی نیز با افت 15.9 درصدی در ارزش معاملات و 34.6 درصدی در حجم معاملات روبه‌رو بوده است.
سهم تالارها از معاملات
در هفته گذشته بالاترین ارزش و حجم معاملات به تالار پتروشیمی و فرآورده‌های نفتی اختصاص داشته است. دراین تالار بیش از 1.2 هزار میلیارد تومان با حجم بیش از 323 هزار تن کالا معامله شده است که از نظر ارزش معاملات 48.2 درصد و از لحاظ حجم معاملات 61.8 درصد از کل معاملات بازار فیزیکی را در اختیار داشته است.
پس‌از آن تالار محصولات صنعتی قرار دارد. دراین تالار نیز ارزش معاملات به بیش از 1.2 هزار میلیارد تومان و حجم معاملات به بیش از 159 هزار تن کالا رسیده است که به ترتیب 48.1 درصد از کل ارزش معاملات و 30.4 درصد از حجم معاملات بازار فیزیکی را به خود اختصاص داده است. درانتهای این جدول محصولات معدنی قرار دارد که با 960 میلیارد تومان 3.6 درصد از ارزش معاملات و با 40 هزار تن 7.6 درصد از حجم معاملات بازار فیزیکی افت حجم معاملات را دراختیار داشته است.
فولاد در صدر کالاهای صنعتی
طی هفته گذشته بیشترین حجم معاملات در گروه فولادی‌ها رخ داده است. دراین هفته بیش از 137 هزار تن انواع محصولات فولادی دست به دست شده است. همچنین آلومینیوم با 7 هزار و 340 تن در رتبه دوم و مس با 3 هزار و 790 تن در رتبه سوم حجم معاملات تالار کالاهای صنعتی قرار داشته‌اند.
قیر شاگرد اول تالار پتروشیمی و نفتی
در هفته گذشته در تالار محصولات پتروشیمی و فرآورده‌های نفتی بالاترین حجم معاملات متعلق به قیر بوده که حجم آن به بیش از 140 هزار تن می‌رسد. پس از آن محصولات شیمیایی با بیش از 32 هزار تن در رتبه دوم قرار دارد. همچنین گروه روغن با بیش از 3 هزار تن و گوگرد با 2 هزار و 800 تن در رتبه‌های بعدی حجم معاملات قرار داشته‌اند.
چهارشنبه شلوغ
براساس اطلاعات ارائه شده از سوی بورس کالای ایران طی هفته گذشته روز چهارشنبه (17 اردیبهشت) شلوغ‌ترین روز بورس کالا بوده است به طوری که دراین روز بیش از 201 هزار تن انواع کالا معامله شده است. بررسی حجم معاملات در روزهای هفته قبل نشان می‌دهد که هرچه به انتهای هفته می‌رویم بر حجم و ارزش معاملات نیز افزوده می‌شود. برهمین اساس کمترین حجم مربوط به نخستین روز هفته قبل بوده است که 44 هزار تن کالا داد و ستد شده است. بدین ترتیب پس از چهارشنبه روز سه‌شنبه با 132 هزار تن بیشترین حجم معاملات را داشته است. در رتبه‌های بعدی نیز به ترتیب روز یکشنبه با 87 هزار تن و روز دوشنبه به 56 هزار تن قرار دارد.
معامله 20 کیلو شمش طلا در اولین روز هفته
تالار محصولات صنعتی و معدنی بورس کالای ایران، روز شنبه 13 اردیبهشت ماه، میزبان دادوستد 20 کیلوگرم شمش طلا بود. همچنین دراین تالار 14 هزار و 410 تن سبد میلگرد، 2 هزار و 200 تن سبد تیرآهن معامله شد. تالار فرآورده‌های نفتی و پتروشیمی نیز در این روز معامله 3 هزار و 30 تن قیر، 2 هزار و 671 تن مواد پلیمری، 3 هزار و 174 تن مواد شیمیایی، 5 هزار و 900 تن وکیوم باتوم، 23 تن روغن و یک هزار و 250 تن گوگرد را تجربه کرد.بر اساس این گزارش 9 هزار و 710 تن قیر هم در تالار صادراتی بورس کالای ایران به فروش رسید.
در روز یکشنبه هفته قبل تالار صادراتی بورس کالا میزبان دادوستد 13 هزار و 94 تن قیر و 500 تن عایق رطوبتی بود.در تالار فرآورده‌های نفتی و پتروشیمی نیز 2 هزار و 188 تن مواد پلیمری و 290 تن قیر معامله شد.
گفتنی است، 65هزار تن شمش بلوم، 3 هزار و 700 تن مس کاتد، 2 هزار و 500 تن شمش هزار پوندی آلومینیوم، 150 تن سولفورمولیبدن و 18 تن کنسانتره فلزات گرانبها هم در تالار محصولات صنعتی و معدنی به فروش رسید. تالار فرآورده‌های نفتی و پتروشیمی روز دوشنبه 15 اردیبهشت ماه میزبان داد و ستد 23 هزار و 359 تن مواد پلیمری، 2 هزار و 656 تن اسلاک واکس، پارافین و روغن پایه، 22 تن مواد شیمیایی، 8 هزار و 600 تن وکیوم باتوم و یک هزار و 245 تن قیر بود.3 هزار و 165 تن قیرو 400 تن عایق رطوبتی نیز در تالار صادراتی بورس کالای ایران معامله شد.
تالار محصولات صنعتی و معدنی بورس کالای ایران نیز در این روز دادوستد 90 تن مس مفتول، 4 هزار و 225 تن شمش هزار پوندی و 500 تن بیلت آلومینیوم را تجربه کرد. براساس این گزارش معامله 12 هزار و 20 تن ورق گرم B نیز در سامانه معاملات مچینگ به ثبت رسید. تالار فرآورده‌های نفتی و پتروشیمی بورس کالای ایران، روز سه‌شنبه 16 اردیبهشت ماه، میزبان دادوستد 14 هزار تن وکیوم باتوم و 9 هزار تن لوب کات بود. در تالار مذکور43 هزار و 853 تن مواد پلیمری، 138 تن اسلاک واکس، 69 تن روغن پایه و 200 تن قیر معامله شد. همچنین 2 هزار و 820 تن قیر و 4 هزار تن گوگرد نیز در تالار صادراتی بورس کالای ایران به فروش رسید. تالار محصولات صنعتی و معدنی بورس کالای ایران هم در این روز شاهد معامله 16 هزار و 500 تن تیرآهن، 16 هزار و 258 تن سبد میلگرد، 22 هزار تن خاک روی، 3 هزار و 300 تن میلگردA3 و 115 تن آلومینیوم بود.
تالار فرآورده‌های نفتی و پتروشیمی بورس کالای ایران، روز چهارشنبه 17 اردیبهشت ماه، میزبان دادوستد 72 هزار تن وکیوم باتوم بود.
در تالار مذکور 29 هزار و 503 تن مواد شیمیایی، 17 هزار و 500 تن لوب کات، 8 هزار و 588 تن قیر، یک هزار و 480 تن گوگرد و 276 تن روغن پایه معامله شد.30 هزار تن گوگرد، 800 تن قیر و 80 تن عایق رطوبتی نیز در تالار صادراتی بورس کالای ایران به فروش رسید.تالار محصولات صنعتی و معدنی هم طی روز چهارشنبه شاهد معامله 18 هزار و 200 تن شمش بلوم و 18 هزار تن خاک روی بود./ایران

چگونه از حجم معاملات سهم سیگنال بگیریم؟

حجم معاملات سهم یا Volume یکی از اندیکاتورهای مهم در بازار بورس به شمار میرود. به صورت کلی این اندیکاتور تعداد دارایی، معاملات یا اوراق بهاداری را نشان میدهد که در طی یک بازه زمانی مشخص (عموما یک روز) در میان سرمایه گذاران دست به دست شده است؛ به عبارت دیگر تعداد معاملاتی که در یک بازه زمانی انجام میپذیرند را حجم معاملات سهم میگویند.

این اندیکاتور در بورس و تصمیمات این حوزه بسیار اثر گذار است؛ زیرا سیگنالی را به سرمایه گذاران نشان میدهد تا بتوانند بر اساس آن تصمیم به خرید یا فروش بگیرند. در ادامه این مطلب، با این مفهوم بیشتر آَشنا میشویم، دلیل اهمیت Volume را درک میکنیم و متوجه خواهیم شد چگونه از حجم معاملات سهم سیگنال بگیریم. پس با ما همراه باشید.

به صورت دقیق تر، حجم معاملات سهم به چه معنا است؟

حجم معاملات سهم

همانطور که در بالاتر عنوان شد، حجم معاملات سهم، تعداد اوراق بهادار یا سرمایه ای است که میان افراد (سرمایه گذاران) در یک زمان مشخص (که عموما یک روزه است) تحویل داده میشود. برای درک بهتر، منظور از حجم معاملات سهم تعداد سهامِ اوراق بهاداری است که در شروع به کار بازار بورس تا پایان آن، مورد معامله قرار میگیرند. Volume یک اندیکاتور مهم در تحلیل تکنیکال بازار میباشد که تغییرات آن برای سرمایه گذاران تکنیکی نیز اطلاعات و داده هایی پر اهمیت به شمار میروند.

هر معامله ای که میان فروشنده و خریدار اوراق بهادار انجام میپذیرد، به کل تعداد حجم آن اوراق کمک میکند. در واقع، یک معامله زمانی اتفاق می افتد که خریدار با محصول (اوراق) ارائه شده توسط فروشنده و قیمت مدنظر وی توافق کند. حال اگر تنها پنج معامله در طول آن روز انجام شود، حجم معاملات سهم آن روز، پنج خواهد بود. این عدد بدست آمده در انتها برای سرمایه گذاران و تصمیمات بعدی آن ها بسیار ارزشمند است. در ادامه دلیل این امر را توضیح میدهیم و درک میکنیم که چگونه از حجم معاملات سهم سیگنال بگیریم.

هر بازار بورسی که در هر نقطه از جهان قرار دارد، حجم معاملات سهم را پیگیری میکند و این اطلاعات را در اختیار افراد قرار میدهد. البته لازم به ذکر است که این به اشتراک گذاری میتواند به صورت رایگان یا در صورت پرداخت هزینه اشتراک باشد. این تعداد نیز اغلب در روزهای کاری (روز کاری بازار) هر یک ساعتی یک بار گزارش میشود.

البته این گزاراشات ساعتی، تخمینی از حجم معاملات بورس میباشند. حجم معاملات بورس گزارش شده در پایان روز نیز به همین منوال است؛ یعنی به صورت تخمینی محاسبه می گردد. ارقام حقیقی و نهایی در روز بعد گزارش میشوند.

سرمایه گذاران ممکن است حجم معاملات سهم لحظه ای یک اوراق بهادار یا تعداد تغییراتی که در قیمت یک قرارداد به وجود می آید را دنبال کنند. این داده ها، میتوانند جایگزین حجم معاملات سهم شوند؛ زیرا عموما قیمت ها در حجم معاملات بالا به طور مکرر تغییر می نمایند.

از آنجایی که در این مطلب قصد داریم دریابیم چگونه از حجم معاملات سهم سیگنال بگیریم؛ اجازه دهید ابتدا کاربرد اصلی حجم معاملات سهم را متوجه شویم.

حجم معاملات سهم دقیقا چه چیزی را بازگو میکنند؟

حجم معاملات سهم یا Volume به سرمایه گذاران اطلاعاتی درباره فعالیت بازار و نقدینگی آن میدهد. Volume بالا برای یک اوراق بهادار به خصوص، به معنای نقدشوندگی بیشتر، اجرای بهتر سفارش و فعالیت بالاتر آن برای یافتن ارتباط بین خریدار و فروشنده است. هنگامی که سرمایه گذاران ایده مشخصی درباره نحوه حرکت و فعالیت بازار بورس ندارند و نسبت به آن مردد میباشند، حجم معاملات سهم آینده نیز تمایل به صعود دارد این امر اغلب باعث مشخص شدن معاملات فعال تر برای گزینه های پیش رو و معالات آتی اوراق بهادار میشود.

حجم کلی معاملات سهم تمایل دارد تا حرکتی رو به بالا و نزدیک به زمان شروع به کار و پایان بازار بورس داشته باشد. همچنین در قبل از شروع تعطیلات و در زمان استراحت و ناهار کارکنان، تمایل دارد تا در مقدار پایین قرار بگیرد.

حال که با حجم معاملات سهم و کاربرد آن آشنا شدیم، به نظر شما چگونه از حجم معاملات سهم سیگنال بگیریم؟

توجه به الگوهای حجم معاملات سهم در طول زمان باعث میشود تا سرمایه گذاران درباره نقاط قوت یا ضعف بالا رفتن یا پایین آمدن بخش معینی از بازار بورس یا کل آن به درکی عمومی دست پیدا کنند و سیگنال ها را تا حدودی دریابند. در واقع، حجم معاملات سهم نقش پر رنگ و برجسته ای را در تحلیل تکنیکال بازار در مقایسه با دیگر اندیکاتورها بازی میکند؛ اما چطور میتوانید از آن استفاده نماییم و سیگنال ها را دریافت کنیم؟

هنگامی که حجم معاملات سهم یا Volume را مورد بررسی قرار میدهید، عموما چندین راهنما برای معین کردن حرکت بازار (نقاط قوت یا ضعف آن) وجود دارد. شما نیز به عنوان یک سرمایه گذار باید بتوانید آن ها را از یک دیگر تشخیص دهید، در حرکات قوی بازار مشارکت کنید و تا جایی که میتوانید از حرکات ضعیف آن به دور بمانید (البته در برخی از موقعیت ها نیز می توانید از حرکات ضعیف به منظور پیدا کردن لحظه ورود به بازار استفاده کنید). این راهنماها در همه شرایط صادق نیستند، اما میتوانند به صورت کلی در تصمیم گیری شما مفید واقع شوند که در ادامه به توضیح آن ها میپردازیم.

تایید روند

یکی از نکات مهمی که به ما کمک میکند تا ساده تر متوجه شویم چگونه از حجم معاملات سهم سیگنال بگیریم، روند حرکت بازار بورس میباشد. هنگامی که بازار روندی رو به صعود دارد، متناسب با آن نیز حجم معاملات سهم افزایش می یابد. خریداران نیز برای آن که بتوانند به مقدار قیمت ها فشار وارد کنند و آن ها را بالا نگه دارند، باید تعداد اوراق و انگیزه را افزایش دهند. افزایش قیمت و کاهش حجم میتواند نشانه ای از عدم وجود سود باشد و این امر سیگنالی است مبنی بر بازگشت بالقوه.

درک این مسئله و فهم آن کار دشواری است، اما این امر یک حقیقت است که کاهش قیمت (یا حتی افزایش آن) به هنگامی که حجم معاملات سهم کاهش می یابد، سیگنال مناسب و قوی نخواهد بود. در واقع، کاهش یا افزایش قیمت در حجم معاملات سهم بالا، سیگنال قوی است که مسئله ای در بازار بورس به صورت اساسی تغییر پیدا کرده است.

حرکت خستگی و Volume

مورد بعدی که کمک میکند بفهمیم چگونه از حجم معاملات سهم سیگنال بگیریم، حرکات خستگی بازار است. در یک بازار صعودی یا نزولی، حرکت خستگی قابل مشاهده است. این حرکات عموما حرکات تند و شدید در قیمت ها است که افزایش شدید حجم معاملات سهم را نیز به همراه دارد. این موقعیت، سیگنالی مبنی بر پایان بالقوه یک روند در بازار بورس میباشد.

خوشبختانه کاهش قیمت ها زمانی که بازار در انتهای خود قرار دارد، تعداد بسیاری از سرمایه گذاران را تحت فشار قرار میدهد. نتیجه این امر، نوسان و افزایش حجم معاملات سهم خواهد بود. پس از این که در این موقعیت قله ای در نمودار به وجود آمد، کاهشی در Volume رخ خواهد داد، اما برای تشخیص اینکه این حجم معاملات قرار است چگونه در روزها، هفته ها و ماه ها عمل کند، به راهنماهای دیگری برای بررسی نیاز خواهد بود.

علامت ترقی

علامت های ترقی در نمودارهای حجم معاملات سهم، دیگر عامل موثری است که کمک میکند چگونه از حجم معاملات سهم سیگنال بگیریم. Volume نیز در تعیین این علامت ها بسیار تاثیر گذار است. برای مثال، تصور کنید حجم معاملات سهم در یک موقعیت کاهش قیمت، افزایش می یابد و پس از آن مقدار قیمت به دلیل یک حرکت به سمت پایین، بالاتر می رود. اگر قیمت در زمانی که حرکت به سمت پایین رخ داد، کمتر از میزان قبل که کم بود، نشود و همچنین جحم معاملات سهم نیز در سقوط دوم کاهش یابد، علامت ترقی به عنوان یک سیگنالی برای حرکات بعدی سرمایه گذاران قابل تشخیص است.

حجم معاملات سهم و برگشت قیمت

بعد از اینکه قیمت برای طولانی مدت به سمت بالا یا پایین حرکت کرده است، اگر قیمت شروع به تغییرات اندک کند و به همراه آن حجم معاملات سهم سنگین باشد، این موقعیت سیگنالی مبنی بر این است که روند برگشت در حال انجام است و مسیر قیمت میتواند تغییر نماید.

تغییر ناگهانی در برابر تغییر ناگهانی دروغین

ابتدای زمانی که تغییر ناگهانی به هنگام تغییر قیمت رخ میدهد (حتی در دیگر الگوهای نموداری)، افزایش حجم معاملات سهم، سیگنالی است تا قدرت حرکت یا مسیر را نشان دهد. تغییرات جزئی در Volume یا کاهش آن در تغییرات ناگهانی، نشان دهنده عدم سودآوری و تغییر ناگهانی دروغین میباشد.

تاریخچه حجم معاملات سهم

یکی دیگر از راه هایی که کمک میکند تا متوجه شویم چگونه از حجم معاملات سهم سیگنال بگیریم، توجه به تاریخچه این اندیکاتور از گذشته تا کنون است. البته توجه داشته باشید که بررسی اطلاعات و داده های حجم معاملات سهم 50 سال گذشته با امروز، تحلیل اشتباهی را به شما خواهد داد. هر چه اطلاعات مورد بررسی امروزی تر باشند، تحلیل شما نیز بهره وری و کارآیی بیشتری خواهد داشت.

حال که متوجه شدیم حجم معاملات سهم چگونه و به چه شکل در بازار سیگنال میدهند، بهتر است با اندیکاتورهای Volume آشنا شویم. در این صورت دریافت سیگنال ها نیز کار ساده تری خواهند شد.

سه اندیکاتور مهم در حجم معاملات سهم

اندیکاتورهای حجم معاملات سهم، فرمول های ریاضی هستند که در بیشتر پلتفرم های نموداری برای شما نشان داده میشوند. هر اندیکاتور از فرمول متفاوت و به خصوص خود استفاده میکند. سرمایه گذاران نیز میبایست متناسب با رویکرد و اهداف خود در بازار بورس، مناسب ترین اندیکاتور را برای خود انتخاب نمایند. وجود و انتخاب اندیکاتورها ضروری نیست، اما میتوانند پروسه تصمیم گیری در معاملات و بازار را آسان نمایند.

در این زمینه اندیکاتورهای بسیاری وجود دارند که در ادامه با دو عدد از آنها آشنا خواهیم شد:

• شاخص حجم تعادلی: اندیکاتور یا شاخص حجم تعادلی (On Balance Volume) یکی از ساده ترین و موثرترین اندیکاتورها است. حجم معاملات سهم زمانی اضافه میشود (با عددی دلخواه) که بازار بالاتر میرود یا در زمانی که Volume پایین است به هنگامی که بازار پایین می آید. این امر یک مجموع در حال اجرا را فراهم می آورد و همچنین سیگنالی بر این مبنا است که سهام در حال جمع شدن میباشد.

علاوه بر آن، این مسئله، نشان دهنده واگرایی نیز میتواند باشد؛ برای مثال، در شرایطی که قیمت ها افزایش می یابند، اما حجم معاملات سهم با میزان بسیار کمی افزایش خواهد داشت یا حتی میتوانند شروع به نزول داشته باشند.

• جریان پول چایکین: یکی از مواردی که کمک میکند تا در بیابیم چگونه از حجم معاملات سهم سیگنال بگیریم: اندیکاتور جریان پول چایکین است. افزایش قیمت ها باید با افزایش حجم معاملات همراه باشد.

کاربرد این اندیکاتور نیز همین است؛ اینکه در گسترش Volume در زمانی که قیمت ها به بالاترین یا پایین ترین میزان خود در روز میرسد تمرکز میکند. همچنین برای نقطه قوت مربوطه نیز مقداری را فراهم می آورد.

به صورت کلی، حجم معاملات سهم به سرمایه گذاران کمک میکند تا مقدار حرکت یا جنبش اوراق بهادار را شناسایی کنند و رویه حرکت آن را تایید نمایند. اگر حجم معاملات سهم افزایش یابد، قیمت ها نیز عموما در مسیر قبلی خود به حرکت ادامه میدهند. همچنین اگر یک اوراق بهادار به افزایش خود تا جایی ادامه دهد که در نمودار به قله برسد، حجم معاملات اوراق بهادار نیز باید افزایش پیدا کند و بر عکس.

علاوه بر آن، حجم معاملات سهم میتواند سیگنالی برای تشخیص احتمال سودآوری برای سرمایه گذاران باشد؛ اینکه سهام یا اوراق خود را بفروشند افت حجم معاملات یا نگه دارند؛ بنابراین Volume ابزاری مهم و کاربردی برای مطالعه و بررسی روند بازار است و همانطور که در بالاتر عنوان شد، راه های بسیاری برای تشخیص این امر وجود دارند.

راهنمای بالا، پایه ای ترین راهنمایی است که میتوانید به هنگام تصمیم گیری در معاملات خود استفاده نمایید و متوجه شوید چگونه از حجم معاملات سهم سیگنال بگیریم. تشخیص روند و حرکت بازار و قیمت ها در این پروسه بسیار کمک کننده خواهند بود. از این رو، اگر به دنبال سرمایه گذاری در بورس هستید و مایل اید تا با به کار گیری اندیکاتور حجم معاملات سهم، برای خرید یا فروش سهام تصمیم گیری کنید، با متخصصین این حوزه در تماس باشید و اطلاعات خود را در این زمینه افزایش دهید. این کار برای همه افراد موثر و سودده نخواهد بود.

حجم معاملات سهم در بورس

حجم معاملات سهم در بورس به معنی میزان معاملات انجام شده در طول یک دوره زمانی خاص مثلا روزانه یا هفتگی است. بالا رفتن و یا پایین آمدن حجم معاملات سهم باعث میشود معامله گران تصمیم به خرید یا فروش بگیرند. حجم معاملات همیشه مقدم بر قیمت معاملات است اما این دو با یکدیگر مرتبط هستند. برای دیدن نمودار حجم معاملات می توانید به سایت رسمی بازار بورس ایران مراجعه کنید و در آن مشاهده خواهید کرد که مثلا حجم معاملات انجام شده یک شرکت در طول یک هفته پیش به چه شکل بوده است . در این نمودارها بالا رفتن حجم نمودار با رنگ سبز نشان داده می شود و افت حجم معاملات با رنگ قرمز.

اینکه اگر حجم معاملات بالا رود و زمان خوبی برای فروش سهم است یک اشتباه بزرگ است که بسیاری از معامله گران تازه کار مرتکب می شوند. برای تصمیم گیری در این مورد نه تنها باید به نمودار حجم نگاه کرد ، بایستی نمودار قیمت سهم شرکت مورد نظر را نیز مورد بررسی قرار داد. زیرا گاهی با بالا رفتن قیمت حجم معاملات پایین می آید و این نشانه خوبی است برای اینکه متوجه شویم این حرکت صعودی قرار نیست به سود بیانجامد. اما اگر قیمت بالا رفت و حجم معاملات نیز همزمان بالا برود نتیجه میگیریم ارزش سهام این شرکت قرار است تغییراتی مثبت داشته و ارزش آن بالاتر هم برود که در این صورت معامله گران با تجربه متوجه این سیگنال شده و اقدام به خرید می کنند اما معامله گران تازه کار دقتی در این زمینه ندارند.

همچنین اگر حجم معاملات بالا برود اما قیمت در سطح پایینی قرار بگیرد باز هم سیگنالی مثبت محسوب میشود و خبر از این میدهد که قرار است ارزش این سهم در آینده سیر صعودی داشته باشد و خرید این سهم می تواند منجر به سود خوبی شود. در هر صورت به یاد داشته باشید که هرگاه برای بررسی حجم سهام اقدام میکنید همزمان نمودار قیمت را در همان بازه زمانی مورد بررسی قرار دهید. از آنجا که نمودار حجم معاملات نشان دهنده روند است، به یاد داشته باشید بررسی این نمودارها می تواند در تشخیص الگوها کمک کننده باشد. زیرا نمودار خوانی حجم معاملات با تحلیل تکنیکال در ارتباط است. از آنجا که در تحلیل تکنیکال ما به بررسی الگوها از جمله الگو های کلاسیک مثل: الگوی پرچم، سر و شانه، فنجان و … میپردازیم، نمودار حجم معاملات نیز می تواند برای تشخیص الگوها به ما کمک کند تا بتوانیم بهتر تصمیم گیری کنیم.

پس با این تفاسیر باید دقت داشته باشیم که حجم معاملات در بازار بورس و مشاهده نمودار آن برای تصمیم گیری امری بسیار ضروری است و البته در کنار مشاهده و بررسی نمودار حجم بایستی به قیمتها در یک روز یا یک هفته دقت نظر داشته باشیم. یک اشتباهی که بسیاری از معامله گران مرتکب می شوند این است که آنها می دانند باید نمودار حجم را بررسی کنند اما بازده زمانی را مشخص نمی کنند یا بر فرض این بازده را بسیار طولانی در نظر میگیرند مثلا برای یک سال یا حتی بیشتر.

در حالی که برای تصمیم گیری برای خرید یا فروش این نمودارها تنها می توانند در بازه یک روزه یا یک هفته به ما کمک کنند زیرا تغییرات حجم معمولا ناگهانی صورت میگیرد و ممکن است یک روزه حجم معاملات به صورتی کاملا ناگهانی و به طرز عجیبی بالا برود و یا پایین بیاید، اینجاست که باید برای خرید یا فروش اقدام کرد. منظور همان تغییر ناگهانی است که ما به دنبال آن هستیم.

10 پروژه برتر NFT با وجود افت بازار، حجم معاملات را افزایش می دهند

بازار NFT به دنبال افزایش معاملات در 24 ساعت گذشته در بحبوحه سقوط بازار کریپتو و قیمت پایین، سبز شده است.

بر اساس داده‌های جمع‌آوری‌شده از جمع‌آوری کننده NFT CryptoSlam، ۱۰ پروژه ارز دیجیتال برتر از نظر حجم فروش در ۲۴ ساعت، همگی افزایش یافته‌اند و کمترین آن (goblintown.wtf) ۱۱.۷۷ درصد افزایش داشته است. در زمان نگارش این مقاله، پنج پروژه NFT بیش از 100٪ پیشرفت کرده اند که عبارتند از Bored Ape Yacht Club (BAYC)، Mutant Ape Yacht Club (MAYC)، CloneX، Sorare و Doodles.

افزایش معاملات را می‌توان به حجم جمع‌آوران و سرمایه‌گذاران نسبت داد که تلاش می‌کنند تا NFT‌های ارزان‌تر را به‌دلیل کاهش قیمت‌های کف، به دست آورند. در مجموع، 10 پروژه برتر NFT در 24 ساعت گذشته تقریباً 100٪ افزایش در حجم معاملات در زمان انتشار ثبت کردند.

BAYC با افزایش 159.35 درصدی نسبت به روز گذشته جایگاه اول را به خود اختصاص داده و فروش بیش از 6.6 میلیون دلاری را به ثبت رساند.

در واقع، رتبه بندی فعلی CryptoSlam توسط تمام پروژه های Yuga Labs NFT هدایت می شود. پس از BAYC، MAYC با 108.65 درصد افزایش 24 ساعته و 3.2 میلیون دلار فروش قرار دارد. در همین حال، Otherdeed افزایش 81.69 درصدی و فروش 2.5 میلیون دلاری را به ثبت رساند. قابل ذکر است، Otherdeed به کاربران اجازه می دهد تا در پروژه متاورس Yuga Labs، Otherside، زمین های خود را داشته باشند.

در حالی که بیشتر پروژه های NFT شاهد افزایش حجم معاملات هستند، ShitBeast و MurakamiFlowers در حال حاضر دچار خونریزی هستند. در زمان نگارش این مقاله، این دو مجموعه به ترتیب 6.76 درصد و 44.75 درصد افت خرید و فروش را در 24 ساعت گذشته ثبت کردند.

کاهش حجم معاملات مجموعه ان اف تی‌ها

با افت بازار NFTها، حجم معاملات مجموعه ان اف تی های (MAYC)، BAYC)) و (Otherdeed) کاهش یافته که نشان دهنده وجود یک رکود عمیق در این صنعت است.

اقتصاد

طبق بررسی های انجام شده بازار توکن‌های غیرقابل تعویض (NFT) در ۲۴ ساعت گذشته کاهش چشمگیری در حجم تراکنش‌ها تجربه کرده‌اند.

طبق داده ها بازار تراکنش‌ها در مجموعه ان اف تی Otherdeed اندکی بیش از ۵۰ درصد کاهش یافته است. Mutant Ape Yacht Club (MAYC) ۴۶ درصد افت داشته و Bored Ape Yacht Club (BAYC) ۲۶درصد کاهش یافته است.

این مجموعه ها سه مجموعه برتر NFT در سطح جهان هستند. هر مجموعه به جز Otherdeeds نیز در طول هفت روز گذشته نزدیک به ۵۰ درصد کاهش حجم داشته که نشان می‌دهد بازار NFT در حال خروج سرمایه است.

در میان ده مجموعه برتر از نظر حجم فروش، تنها سه مجموعه سبز هستند. مجموعه ان اف تی CyberBrokers ۴۱۲۴ درصد رشد کرده است، مجموعه ان اف تی آزوکی Azuki)) ۷.۵ درصد رشد کرده و مجموعه ان اف تی Doodles ۲۲.۷۴ درصد افزایش یافته افت حجم معاملات است.

در ۲۴ ساعت گذشته حجم معاملات بازار ان اف تی ۱۱۹ میلیون دلار بود که ۳۰ درصد کاهش یافته و ارزش کل بازار NFT هم اکنون به ۱۹.۵ میلیارد دلار رسیده است.

علاوه بر مجموعه‌های ان اف تی آزمایشگاه‌های یوگا، که همگی در بستر اتریوم معامله می‌شوند، حجم فروش هشت مورد از ده بلاک چین فعال NFT در هفت روز گذشته متحمل ضرر دو رقمی شده است.

به طور متوسط، حجم فروش بلاک چین های فعال NFT مثل اتریوم (ETH)، سولانا (SOL)، فلو (FLOW)، آوالانچ (AVAX)، ۲۲.۵ درصد کاهش یافته است. بر اساس داده های CryptoSlam، تنها حجم فروش پالیگان (MATIC) و تزوس (XTZ) به ترتیب ۱۶.۵٪ و ۵۸.۸٪ افزایش یافته است.

حجم فروش هفتگی NFT بلاکچین های مختلف

کیف پول‌های فعال که طی هفت روز گذشته معامله NFT انجام داده‌اند، از اول ماه مه به‌همراه تعداد کل خریداران منحصربه‌فرد به‌طور پیوسته کاهش یافته‌اند. کیف‌پول‌های فعال بازار با ۶۹ درصد کاهش به ۱۶۷۹۲ و خریداران منحصربه‌فرد با کاهش تکان‌دهنده ۸۴ درصدی به ۱۰۵۰۳ رسیده‌اند.