روند بلندمدت قیمت طلا صعودی خواهد بود
ارزش اونس در معاملات روز سه‌شنبه مجددا توانست به بالای مرز ۲ هزار دلاری بازگردد. مهم‌ترین عامل صعود مجدد قیمت طلا در این روزها کاهش ارزش دلار آمریکا بود.
به گزارش بنکر ( Banker )، ارزش پول آمریکا همچنان در مسیر نزولی قرار دارد و روز گذشته نیز با کاهش ۳۲/ ۰ درصدی به مرز ۵/ ۹۲ واحدی رسید. این پایین‌ترین ارزش دلار آمریکا در ۲ سال اخیر است. با اینکه موج خروشان فروش طلا در هفته گذشته گمانه‌زنی‌هایی درباره اتمام روند نزولی ارزش اونس را به وجود آورده بود، اما طلا مجددا توانست طی دو روز دوشنبه و سه‌شنبه با نزدیک به ۴ درصد افزایش قیمت، مجددا به بالای مرز ۲ هزار دلاری بازگردد. در این بین گروهی از تحلیلگران بر این باورند که کاهش‌های ارزش اونس به‌صورت مقطعی است و نمی‌توان به آن به چشم تغییر استراتژی معامله‌کنندگان نسبت به طلا نگریست.
بر اساس این تحلیل پیش‌زمینه‌های کلان روند صعودی طلا در بلندمدت همچنان به سود طلا عمل خواهند کرد. عواملی مانند کاهش ارزش دلار آمریکا به‌عنوان بازار رقیب طلا و همچنین به اجرا گذاشتن بسته‌های حمایتی و انبساطی بی‌سابقه همچنان به صعود ارزش اونس کمک خواهند کرد.
از سوی دیگر به دلیل اعمال اقدامات انبساطی در اقتصاد و تزریق نقدینگی در آینده میان‌مدت، نرخ تورم افزایش پیدا خواهد کرد و از این رو طلا که یکی از پوشش‌دهنده‌های سنتی ریسک تورم است، با افزایش تقاضا مواجه خواهد شد. از سوی دیگر کارشناسان، عوامل تهدیدکننده قیمت اونس را نیز کشف واکسن کرونا و افزایش سرعت در ریکاوری اقتصادی عنوان کردند که در صورت وقوع می‌تواند موجب ریزش قیمت اونس شود.
اصلاح قیمتی نه تغییر استراتژی
تحلیلگران بر این باورند که موج فروش طلا در هفته گذشته و افت شدید قیمتی این فلز ارزشمند، تاثیری بر چشم‌انداز صعودی قیمت آن نداشته است. دو عامل تاثیرگذار دلار کم‌ارزش در کنار نرخ‌های بهره پایین، همچنان در افقی بلند مدت طلا را در روندی صعودی نگه خواهند داشت. در حقیقت میزان فروش هفته گذشته اگرچه عمیق‌ترین فروش طلا از ماه آوریل سال ۲۰۱۳ است، اما عواملی که در ماه‌های گذشته باعث صعود طلا شدند، همچنان با قوت در بازارها حضور دارند. تحلیلگران بر این موضوع تاکید دارند که شواهد موجود نشان‌دهنده این است که افت قیمتی طلا در هفته گذشته در حقیقت نوعی اصلاح قیمتی است تا تغییر استراتژی بلندمدت معامله‌گران طلا.
ریسک‌های اونس
اما در این بین عوامل تهدید کننده قیمت طلا در ادامه سال جاری کدام عوامل هستند؟ یکی از بزرگ‌ترین ریسک‌های تهدیدکننده قیمت طلا در ادامه سال جاری کشف واکسن کرونا است. در صورت کشف این واکسن بسیاری از عوامل افزایش‌دهنده قیمت طلا از جمله بسته‌های حمایتی و اقدامات انبساطی بانک‌های مرکزی تا حد زیادی کمرنگ‌تر خواهد شد که این موضوع به ضرر طلا تمام می‌شود. از دیگر عواملی که می‌توانند سبب کاهش قابل ملاحظه قیمت اونس در ادامه سال‌جاری شوند، ریکاوری سریع اقتصاد جهانی و کاهش تقاضای فیزیکی برای طلا است.
پوشش ریسک تورم
سوکی کوپر کارشناس فلزات گران‌بها در Standard Chartered در مورد چشم‌انداز بلندمدت قیمت اونس عنوان کرد با وجود موج فروش‌های اخیر و کاهش قیمت طلا، ما همچنان بر این باوریم که روند بلندمدت اونس بدون تغییر باقی مانده است. تضعیف دلار آمریکا و حجم بی‌سابقه بسته‌های انبساطی بانک‌های مرکزی در کنار پایین‌ماندن نرخ‌های بهره در بلندمدت و احتمال ورود نرخ‌های بهره به محدوده منفی همچنان به حمایت خود از قیمت طلا ادامه خواهند داد.
در همین راستا کاهش‌های مقطعی قیمت مانند آنچه که در هفته گذشته رخ داد بیشتر فرصت خرید برای معامله‌گران به حساب می‌آید و پشتوانه‌های کلان اقتصادی همچنان به سود طلا عمل خواهند کرد. یکی دیگر از کاربردهای متفاوت طلا نسبت به دیگر پناه‌گاه‌های امن دارایی خاصیت این فلز زرد درباره پوشش ریسک تورم است. یکی دیگر از نگرانی‌های سرمایه‌گذاران افزایش نرخ تورم ناشی از اقدامات بی‌سابقه انبساطی بانک‌های مرکزی است که از همین رو طلا به‌عنوان پوشش‌دهنده ریسک تورم احتمالی جایگاهی ویژه در ماه‌های پیش‌رو خواهد داشت.
روند طلا صعودی شد؟
ایسنا نوشت: قیمت طلا برای این هفته با توجه به تمرکز فعالان بازار بر روی اقتصاد، رشد قابل‌توجهی را به ثبت رساند.
قیمت روز پنج‌شنبه، طلا را به طور قابل‌توجهی بالاتر برد و با شروع ۱۸۱۶ دلار و بسته‌شدن آن در ۱۸۴۱ دلار، بالاتر از میانگین متحرک ۲۰۰ روزه آن ۱۸۳۷ دلار بود. اگرچه امروز طلا تنها افزایش اندکی داشت اما بالاتر از میانگین متحرک ۲۰۰ روزه خود باز و بسته شد که از نظر تکنیکال قابل‌توجه است.
بر اساس گزارش کیتکو نیوز، اگر طلا بتواند بر مبنای تکنیکال، قیمت خود را بالای ۱۸۳۷ دلار حفظ کند، می‌توان نتیجه گرفت که قیمت طلا اکنون در یک رفتار صعودی بلندمدت ثابت بازگشته است. بهای هر اونس طلا در روز جمعه با ۱۸۴۶ دلار و ۷۰ سنت به استقبال از تعطیلی بازار رفت و در معاملات آتی آمریکا نیز ۱۸۴۷ دلار و ۷۰ سنت را ثبت کرد.
اظهارات فدرال رزرو قبل از این هفته نشان می‌دهد که آنها معتقدند فشارهای تورمی به اوج خود رسیده است و استفاده از جدیدترین اعداد شاخص تورم قیمت مصرف‌کننده ماه گذشته تایید این فرض است. شاخص قیمت مصرف‌کننده برای آوریل به ۸.۳ درصد رسید که کمتر از نرخ ۸.۵ درصد در ماه مارس بود. با این حال، طلا در چهار هفته معاملاتی متوالی گذشته بر اساس پیش‌بینی نرخ‌های بهره بسیار بالاتر برای جلوگیری از تورم، فروخته شده بود.
با این حال، در این هفته شاهد یک معکوس واضح و مشخص از جو بازار بودیم زیرا سرمایه‌گذاران اکنون به وضوح بر این واقعیت متمرکز شده‌اند که تورم به اوج خود نرسیده است و به احتمال زیاد به رشد بالاتر ادامه می‌دهد و تمایل طولانی‌مدت بازار بدون ریسک، احساسات بازار را تغییر داده است.
طلا به روند صعودی بازگشته است؟
قیمت طلا برای این هفته با توجه به تمرکز فعالان بازار بر روی اقتصاد، رشد قابل‌توجهی را به ثبت رساند.
به گزارش ایسنا، قیمت روز پنج‌شنبه، طلا را به طور قابل‌توجهی بالاتر برد و با شروع ۱۸۱۶ دلار و بسته‌شدن آن در ۱۸۴۱ دلار، بالاتر از میانگین متحرک ۲۰۰ روزه آن ۱۸۳۷ دلار بود. اگرچه امروز طلا تنها افزایش اندکی داشت اما بالاتر از میانگین متحرک ۲۰۰ روزه خود باز و بسته شد که از نظر تکنیکال قابل‌توجه است.
بر اساس گزارش کیتکو نیوز، اگر طلا بتواند بر مبنای تکنیکال، قیمت خود را بالای ۱۸۳۷ دلار حفظ کند، می‌توان نتیجه گرفت که قیمت طلا اکنون در یک رفتار صعودی بلندمدت ثابت بازگشته است. بهای هر اونس طلا در روز جمعه با ۱۸۴۶ دلار و ۷۰ سنت به استقبال از تعطیلی بازار رفت و در معاملات آتی آمریکا نیز ۱۸۴۷ دلار و ۷۰ سنت را ثبت کرد.
اظهارات فدرال رزرو قبل از این هفته نشان می‌دهد که آنها معتقدند فشارهای تورمی به اوج خود رسیده است و استفاده از جدیدترین اعداد شاخص تورم قیمت مصرف‌کننده ماه گذشته تایید این فرض است. شاخص قیمت مصرف‌کننده برای آوریل به ۸.۳ درصد رسید که کمتر از نرخ ۸.۵ درصد در ماه مارس بود. با این حال، طلا در چهار هفته معاملاتی متوالی گذشته بر اساس پیش‌بینی نرخ‌های بهره بسیار بالاتر برای جلوگیری از تورم، فروخته شده بود.
با این حال، در این هفته شاهد یک معکوس واضح و مشخص از جو بازار بودیم زیرا سرمایه‌گذاران اکنون به وضوح بر این واقعیت متمرکز شده‌اند که تورم به اوج خود نرسیده است و به احتمال زیاد به رشد بالاتر ادامه می‌دهد و تمایل طولانی‌مدت بازار بدون ریسک، احساسات بازار را تغییر داده است.
پیش بینی بازار طلا؛ روند طولانی مدت قیمت طلا صعودی است
عضو انجمن صنفی کافرمایان طلا و جواهرات کشور گفت: باید توجه داشت که در فراز و نشیب هایی که در بازار وجود دارد تغییر روند را هم باید در نظر گرفت.
به گزارش خبرنگار اقتصادی خبرگزاری موج، در روزهای اخیر قیمت طلا همچنان به روند صعودی خود ادامه می‌دهد و وارد کانال ۲ هزار دلار شده است و همین مساله باعث تحلیل های متفاوتی برای بازار طلا و حتی حرکت نقدینگی در بازارهای مختلف شده است.
عضو انجمن صنفی کافرمایان طلا و جواهرات کشور در گفتگو با خبرنگار اقتصادی خبرگزاری موج با اشاره به دلیل نوسانات اخیر بازار طلای ایران و انس جهانی گفت: عوامل مختلف سیاسی و اقتصادی در نوسانات طلا تاثیر گذاشته با این حال ،هنوز امیدوار هستیم مذاکرات وین به نتیجه برسد.
بازار طلای ایران در حال تثبیت و نگاه رو به پایین بود، اما با حمله روسیه به اوکراین و گره خوردن مذاکرات برجام، باعث شد که قیمت انس جهانی بالا برود و روی بازار داخلی هم تاثیر خود را بگذارد.
عباداله محمدوَلی با بیان اینکه ما به دنبال این بودیم که معاملاتی را با بازار جهانی داشته باشیم تا نقدینگی ها به بازار ایران برگردد، افزود: به نظر می رسد تثبیت بازار طلا تا شش ماه آینده عقب افتاده است و امروز مقامات به دنبال تقویت پول ملی هستند که با نوسانات، اقتصاد کشور آسیب چندانی نبیند و اگر این روال روند صعودی طلا در بلندمدت ادامه داشته باشد و صنایع احیا شوند، کمک می کند تا صادرات و درآمد ارزی بهبود پیدا کند.
اهمیت دو هفته آینده برای بازار جهانی
او با تاکید بر اینکه دو هفته آینده برای بازار جهانی اهمیت ویژه ای دارد، تصریح کرد: در حال حاضر تحولات خیلی سریع اتفاق می افتد به همین دلیل باید منتظر ماند تا تکلیف بازار مشخص شود.
عضو انجمن صنفی کافرمایان طلا و جواهرات کشور با اشاره به اینکه در ۵ سال گذشته، روسیه بیشتر از سایر کشورها به سمت طلا رفته است، اظهار کرد: البته کشورهای اروپایی هم با وجود اینکه روی صنایع کار می کنند ولی در بخش ذخیره سازی طلا هم بسیار فعال هستند؛ زیرا باورها از این قرار است که هزینه اکتشافات طلا بالا رفته و بازار به سمت گرانی بیشتر این کالا در حرکت است.
او با بیان اینکه جایگزین کردن فلز دیگری به جای طلا به این سادگی نیست، گفت: همین چشم انداز پایان پذیری طلا است که باعث شده قیمت انس طلا از ۱۶۰۰ به ۲۰۰۰ دلار برسد و به دلیل تقاضایی که در همین محدوده وجود دارد، احتمال ادامه روند صعودی زیاد است.
انس جهانی در محدوده ۲۰۰۰ دلار اصلاح خواهد داشت
محمد ولی با تاکید بر اینکه تنش های بین المللی حتی بین چین و تایوان محتمل است، به همین دلیل قیمت انس طلا ممکن است به ۲۵۰۰ دلار هم برسد، تصریح کرد: البته باید توجه داشت که در فراز و نشیب هایی که در بازار وجود دارد تغییر روند را هم باید در نظر گرفت، از این رو به نظر می رسد که انس جهانی در محدوده ۲۰۰۰ دلار اصلاح خواهد داشت و به محدوده ۱۸۰۰ دلار هم برسد اما در بلندمدت، قیمت طلا صعودی است از طرف دیگر باید توجه داشت که روند اصلاحی نوسانات رو به پایین، کوتاه مدت است و باید روند کلی را در نظر گرفت؛ از سوی دیگر نیز، بیشتر تثبیت بازار باید مورد توجه قرار بگیرد روند صعودی طلا در بلندمدت که برای اقتصاد و کسب و کارها اهمیت بالایی دارد.
او با اشاره به اینکه نرخ دلار در ایران به وضعیت ریال برمی گردد، اظهار کرد: تا زمانی که اقتصاد ایران به رونق نرسد و امنیت کافی در زمینه صادرات و اشتغال به وجود نیاید وضعیت پول ملی همچنان بد خواهد بود و نمی تواند در برابری با دلار، رقابت چندانی داشته باشد.
عضو انجمن صنفی کافرمایان طلا و جواهرات کشور با بیان اینکه افزایش قدرت پول ملی می تواند در قیمت طلا در بازار ایران هم تاثیر بگذارد، گفت: با توجه به اینکه نرخ دلار در محاسبات قیمت طلا تاثیر گذار است، افزایش قدرت پول ملی کمک می کند تا قیمت دلار در ایران پایین بیاید و همین مساله در نرخ طلا هم تاثیر گذار خواهد بود.
پیش‌بینی بازارهای دلار، طلا و سکه/ نگاهی به بازارهای مالی
در آخرین روز کاری هفته جاری دلار صرافی ملی افزایشی کمی را تجربه کرد. از آنسو در بازار طلا و سکه قیمت‌ها کاهشی بود. در بازار سرمایه نیز برخلاف روزهای قبل شاخص بورس صعودی بود.
به گزارش تجارت‌نیوز، در آخرین روز کاری هفته جاری قیمت دلار صرافی ملی تنها سه تومان افزایش داشت. از آنسو قیمت طلا و قیمت سکه نزولی بود.
پیش‌بینی بیت‌کوین
در نظر سرمایه‌گذاران هنوز تغییراتی در اخبار پیرامون بازار به روند صعودی طلا در بلندمدت وجود نیامده و برای تصمیم گیری جهت سرمایه‌گذاری بلندمدت نیاز به صبر بیشتری است. از منظر معامله‌گران نیز شرایط بازار برای معاملات کوتاه مدت می‌تواند مساعدتر باشد. البته معاملات کوتاه مدت نیاز به شناخت سیستم‌های معاملاتی و تحلیلی دارد و در این شرایط بازار، بدون علم نباید وارد معامله شد.
یکی از مقاومت‌های پیش روی بیت‌کوین، سطح ۲۲ هزار و ۱۸۰ واحد بود که در این لحظه بیت‌کوین با بازگشت پرقدرت، آن را پشت سر گذاشت. سطح بعدی مهم مدنظر تحلیلگران، سطح ۲۳ هزار و ۲۷۳ واحد است. گفتنی است پس از سطح ۲۳ هزار دلاری، سطح ۲۵ هزار دلار قرار دارد. درصورت پیروزی خرس‌های بازار و سقوط بیت‌کوین به زیر سطح ۲۱ هزار، سطح ۲۰هزار و ۵۹۵ واحد از سطوح حمایتی نزدیک به حساب می‌آید.
آیا بازار سال ۲۰۱۸ تکرار می‌شود؟
به طور خلاصه اگر بخواهیم این موضوع را بررسی کنیم، وضعیت بازار با این که قیمت‌ها افت شدیدی را تجربه کرده‌اند و بسیاری از سرمایه‌گذاران بزرگ شرایط زمستانی را برای بازار پیش‌بینی می‌کنند؛ اما باید به این موضوع توجه کرد که در شرایط بازار ۲۰۱۸، بخش بزرگی از سقوط بازار و زمستان متعاقب آن، این بود که زیرساخت های آن زمان در مقایسه با آنچه اکنون در دسترس است، بسیار پیچیده نبود.
به عقیده فعالان بازار رمزارز و بلاکچین، محیط اکوسیستم رمزارز کنونی به شدت با دوران ۲۰۱۸ متفاوت است. صرافی‌ها و پروتکل‌های DeFi، محصولات متنوع با قابلیت‌های وام دهی و بسیاری دیگر از قابلیت‌های کنونی بازار در آن زمان یا وجود نداشتند و یا در وضعیت امروز بازار قرار نداشتند.
در پایان انتظار می‌رود که بازار کریپتوکارنسی در شرایط سخت به سمتی برود که حرکت صعودی بعدی بیت‌کوین و بازار محقق شود. به عقیده برخی فعالان کریپتو، معمولا در شرایط سخت بازار احتمال می‌رود که پدیده جدیدی خلق شود، که عامل نجات بازار شود و رشد دیگری را برای بازار به ارمغان بیاورد.
پیش‌بینی بورس
فردین آقابزرگی، کارشناس بازار سرمایه در پیش‌بینی معاملات هفته آینده گفت: کاهش محسوس شاخص بورس در دو ماه گذشته فروشندگان بالقوه را مردد به فروش کرده و ارزش ذاتی اغلب سهام بیش از قیمت آنها است. بنابراین می‌توان گفت که بازار سرمایه هفته آینده روندی متعادل خواهد داشت.
این کارشناس بازار سرمایه تاکید کرد: صنایعی که بیشترین افت را در این مدت تجربه کرده‌اند، متعادل خواهند بود.
پیش‌بینی دلار
جواد فلاحیان، کارشناس بازارهای مالی درباره نرخ دلار گفت: درحال حاضر به دلیل اینکه شاهد افزایش نرخ بهره بین‌بانکی هستیم، دولت درحال ایجاد شرایط رکودی در بازار است. این مساله باعث شد نرخ ارز در محدوده‌ای ثابت بماند و به دلار نیمایی نزدیک شود.
او ادامه داد: به‌نظر می‌آید فاصله بین دلار نیمایی و دلار آزاد درحال کاهش است. از سوی دیگر مهم‌ترین عاملی که باعث صعود قیمت دلار در بازار آزاد شد، افزایش نقدینگی بود.
فلاحیان همچنین بیان کرد: اکنون سیاست‌ها به سمتی است که فنر دلار را به سمت فشرده شدن پیش می‌برد و از یک مقطعی به بعد این فنر آزاد می‌شود. به‌طور کلی روند دلار در بلندمدت صعودی است.
پیش‌بینی طلا
مریم محبی، کارشناس بازارهای مالی در گفتگو با تجارت‌نیوز بیان کرد: در جامعه جهانی شاهد قدرت گرفتن شاخص دلار هستیم. تا جایی که ارزش آن به بالاترین حد در ۲۰ سال گذشته رسید.
او ادامه داد: این اتفاق باعث کاهش ارزش انس جهانی طلا شد. علاوه بر این صندوق‌های طلا مثل SPDR و بانک‌های مرکزی کشورهای مختلف اقدام به فروش طلا در هفته‌های گذشته کردند و با خرید اوراق قرضه آمریکا میزانی از دارایی‌های خود را به‌عنوان پشتوانه انتقال دادند.
این کارشناس همچنین بیان کرد: انتظار می‌رود قدرت گرفتن دلار تاثیری منفی بر ارزها در تمام جهان داشته باشد. از سوی دیگر در ایران وضعیت ناپایدار مذاکرات وین باعث شد قیمت دلار افزایش یابد.
محبی گفت: اکنون ارزش انس جهانی رو به کاهش است. البته کاهش قیمت انس آنقدر در مقابل قیمت دلار قدرت ندارد. با وجود اینکه کاهش قیمت طلای جهانی وجود دارد، اما در بلندمدت کاهش چشمگیر طلا در بازار داخلی را نمی‌توان متصور بود.
آخرین اخبار از تحولات بازارها را در صفحه گزارش بازارهای تجارت‌نیوز بخوانید.
دیدگاه شما